Бесплатный фрагмент - Современное банковское дело

Аннотация

В чем особенность этого учебника? Особенность данного учебника состоит в том, что его автор не согласен с тем, как работают банки, с тем, как ведут себя банкиры и с тем, как организована нынешняя банковская система. Он это свое несогласие аргументирует.

Но он не просто аргументирует свое несогласие, он показывают, как правильно должны работать банки — как это было когда-то, как правильно должны вести себя банкиры — как это от них прежде требовалось, и как правильно должна быть построена банковская система — на конкретных примерах и на опыте стран, в которых этому уделялось или уделяется должное внимание. Итак, банкам надо вернуться к своим истокам!

Вообще-то, учебников по банковскому делу сейчас выпущено — море. В этих учебниках цитируются законы, подробно объясняется техника банковской работы, перечисляются права и обязанности банков при их отношениях с клиентами, рассматриваются особенности банковских систем разных стран, и т. д.

Но при этом мы вдруг замечаем, что прав у банков — много, а обязанностей… Разве, что сообщить клиентам почтовый адрес их главного офиса и указать ссылку на электронный сайт, на котором приведены тексты национального законодательства о банках.

Но мы знаем, что все недавние кризисы, как финансовые, так и экономические — и местные, и региональные и мировые, возникали либо по прямой вине банков, либо при непосредственном их участии. К сожалению, в учебниках, написанных банкирами и для банкиров, ничего об этом не говорится. В них рассказывается — «как банки работают» и доказывается — что «по-другому и быть не может». Но в них ничего не говорится о том, почему они «так работают» и почему эта манера их «так работать» так фатально отражается на жизни их клиентов и на судьбе тех национальных экономик, которые они так профессионально «обслуживают».

Другими словами, любому учащемуся и студенту, изучающего тему банковского дела, в этих учебниках дается масса информации о том, как привольно чувствуют себя банкиры под прикрытием государственных регуляторов и ими же, банкирами, написанных законов, но ничего не объясняется — что здесь «не так».

Не объясняется, что здесь «не так», и как это «не так» можно изменить, чтобы вернуть банкиров в рынок, вынудить их встать в один строй с другими участниками этого рынка и как повернуть их деятельность в сторону стремления к достижению общего благополучия для страны и ее экономики. И, в конечном счете — побудить их «перестроить себя» для работы в интересах всего общества — вместо простого и открытого паразитирования, к своей частной выгоде, на этих интересах.

При этом главный вопрос, который возникает у любого исследователя этой темы — каким образом банкирам удалось создать для себя, в рамках рыночной экономики, зону, свободную от всех правил и ограничений этой рыночной экономики?

Нет попутного ветра для корабля, который не знает, куда плывет. Сенека Луций Анней

Банковские услуги в будущем останутся, а банки — нет! Билл Гейтс

Зачем нужны деньги и зачем нужны банки (вместо Предисловия)

Зачем нужны деньги и зачем нужны банки? Ответ на оба эти вопроса очень простой: чтобы жить было легче, чтобы меньше помех было у нас в нашей жизни и деятельности.

Вот, представьте себе товарные обмены без денег. Субъекту надо обменять козу на стол. И сколько хозяев скольких столов ему надо будет обойти, чтобы договориться о такой простой сделке? А с деньгами всё проще. Вначале он продает свою козу и затем с вырученными деньгами идет выбирать себе стол. Он может выбрать себе стол самый простенький — и тогда у него еще останутся деньги на подарок дочке. Или — он может захотеть приобрести себе стол из люксовой коллекции — но тогда ему придется сильно приплатить.

И вот наша жизнь — без банков. Во-первых, наши деньги придется хранить дома. Но это — не так страшно, у некоторых их так мало, что на день-другой можно засыпать их просто в солонку. А как быть тем, у кого деньги — не переводятся?

Теперь — во-вторых. Есть люди, которые все время что-то продают и что-то покупают. И им приходится все время иметь дело с деньгами: у кого-то их брать и кому-то их отдавать. А деньгами были и скот, и зерно, и ракушки, и ценные металлы. И что — всё это надо вечно носить с собой?

Но быстро нашли выход. Если на рынке найти одного достойного человека и передать ему деньги в обмен на его долговые расписки (векселя), то этими расписками можно будет легко расплачиваться с кем угодно. Расплачиваться — или получать такие расписки в обмен на свои товары или услуги. А поскольку такой человек обычно расхаживал со скамейкой (банко), на которой он выписывал свои векселя (а иногда — просто пил чай и отдыхал от трудов), то такого человека стали называть — банкир,

А для расчетов, со временем, нашли и еще более простой способ. Если выбрать одного банкира для группы торговцев и открыть им всем у него счета (записи балансов), то для того, чтобы заплатить за товар или в возмещение долга, достаточно просто зайти к этому банкиру и попросить его переписать нужную сумму со счета одного торговца на счет другого торговца. Сейчас эту операцию делают компьютеры и дать поручение компьютеру можно просто с мобильного телефона.

Вот, с деньгами и банками — всё стало проще, жить стало легче и веселее. Но потом — что-то сломалось. Что-то — пошло не так. Деньги стали обесцениваться, банки стали лопаться.

Эксперты стали искать объяснения всем этим неприятным явлениям. Ведь совсем недавно всё было так хорошо. Да, в обороте появлялись фальшивые деньги. Но их изготовителей ловили и лечили вливанием в рот расплавленного олова (золота и серебра на эти цели жалели). А неисправных банкиров просто сажали в долговые ямы и держали их там до тех пор, пока они не рассчитаются по всем своим долгам перед своими клиентами.

А потом наступил век гуманизма. И он как-то зашел и в денежно-банковскую сферу. Как — мы это покажем дальше, зачем — сами теряемся в догадках.

И вот мы имеем — то, что имеем. Недовольных и банками, и современными денежными инструментами — полно, но здесь мы выделим только три основные загадки, на которые никак не находится ответов.

Вот — первая загадка. Почему, если вы даете свои деньги другому человеку, он за них — отвечает, но как только он оказывается в банке — то уже нет, не отвечает. Типа: «Я здесь — человек временный, скоро уйду (на повышение, в творческий отпуск, на пенсию, замуж, и т.д.)».

Ну, ладно, вы — можете уйти. Но кто-то за мои деньги здесь отвечает? Кассир, вахтер, директор банка?

Нет, нет, они тоже — люди временные. Но вы не беспокойтесь. Они могут уйти, но банк — останется!

Но, простите, если вы все — уйдете, то что останется от самого банка?

Останется-останется. У банка есть еще акционеры. Вот и их список!

Позвольте скопировать. Значит, если в самом банке не будет ни вас, ни моих денег, то я могу обратиться прямо к этим господам!

Не совсем так, по сути — ответственность у этих господ, по всем направлениям, закончилась с оплатой ими стоимости их акций. И потому…

Погодите, погодите! Получается, что в этом вашем банке за мои деньги не отвечает — никто?

Вы, конечно, не специалист в банковском деле, поэтому вам трудно понять… И, потом, я сейчас очень спешу. У меня — самолет, жена, теща, у жены — кошка, у тещи — попугай…

Нет, давайте уж объяснимся. Возможно, насчет банковского дела я и не очень большой специалист, но насчет своих денег — я вполне вменяем. И потому…

Очень прошу меня извинить, но я — очень, очень спешу!

Так, этот эксперт — свалил. Так кто же нам разъяснит по этой загадке?

Вторая загадка. Вы даете человеку что-то материальное и получаете от него вексель, по которому он отвечает на полную сумму этого векселя. Но вот вы даете деньги банкиру и получаете от него банкноту — вексель банкира, банковский вексель. И вы рассчитываете, что он, этот вексель, будет полностью оплачен.

Ну, да — кто же с этим будет спорить!

А вот здесь — загадка. Вы несете эту банкноту в банк, просите отменять ее (погасить вексель) и получаете в ответ? Другую такую же банкноту! В чем же смысл такого обмена?

А чего же вы хотите?

Ладно, давайте тогда разбираться. Для простоты — выберем американский доллар. Все имеющиеся сейчас в обращение долларовые банкноты выпущены в обмен на изношенные от оборота старые банкноты. Десять, двадцать, тридцать лет назад… Но давайте сразу вернемся к 1970 году. До этого года золотое содержание доллара США определялось соотношением 35 долларов за одну тройскую унцию золота. Для упрощения — возьмем соотношение 1 доллар = 1 г чистого золота.

Иначе говоря, тот первоначальный доллар, от которого прошли все нынешние долларовые банкноты (в порядке их простой технической замены), был выпущен (эмитирован) под обязательство возврата одного грамма золота за одну долларовую банкноту.

В реальности так это и происходило. При президенте Ф. Рузвельте американцам было запрещено владеть золотом и они сдали свое золото государству, в обмен на доллары ФРС, именно по такому соотношению (курсу).

До сюда — вроде все понятно. Дедушка или прадедушка сдал свой килограмм золота правительству США, получил в обмен одну тысячу долларов ФРС и оставил их внуку (правнуку). И вот сейчас этот внук (правнук) забирается в дедушкину (прадедушкину) копилку, вынимает из нее эти доллары и идет в ФРС с целью обменять их обратно на золото.

И ему — обменивают! Но вместо килограмма золота он почему-то получает только 25 г этого золота (примерно).

Почему так? Ему объясняют: такова на сегодня рыночная цена золота, исчисляемая в долларах ФРС.

Но, простите — ведь первоначальное обязательство было на один кг золота? И вы еще пользовались нашим золотом все эти 70—80 лет?

Ничего не знаем! Золотое содержание доллара отменено президентом Никсоном еще в 1971 году. Все претензии — к Никсону!

Но он, простите, умер!

Вот при встрече всё ему и выскажете.

Но, господа-товарищи, так дела не делаются! Ведь нам уже всем втолковали, что мы живем при рыночной экономике — при которой все, без всякого исключения, должны отвечать по своим долгам. А вексель, банковский или иной, считается самой надежно формой долгового обязательства. Неплатеж по векселю — это гибель для обычного торговца. Выписка необеспеченного чека (денежного векселя) для любого человека — уголовное преступление! А здесь — что это за особые исключения? Загадка? Загадка!

Теперь — третья загадка. Вот как нынешним банкирам удается мешать в одну кучу интересы разных групп клиентов? И, при этом — не потеряв их всех окончательно?

Действительно, вот — смотрите! Нам, обычным держателям средств на счетах и в сберегательных вкладах, важно, чтобы нашими деньгами вообще не рисковали. А банкиры настолько этим пренебрегают, что государству пришлось ввести принудительное страхование вкладов.

Дальше — при обслуживании коммерсантов прежние банкиры еще как-то принимали участие в оценке рисков новых инвестиций. Сейчас же практика полностью заброшена и банки требуют от своих заемщиков таких запредельных пакетов залогов и гарантий, что им часто выгоднее, чтобы клиент быстрее обанкротился — от этого они выигрывают больше, чем от возврата ссуды.

И опять государству приходится вмешиваться — вводить всякие программы стимулирования и поощрения кредитования бизнеса (в противовес тяге банкиров к валютным и иным спекуляциям).

А в отношении обслуживания особо состоятельных клиентов (так называемый «прайвет бэнкинг») у нынешних банкиров иная крайность: они настолько погоней за бонусами и комиссиями, что часто вовлекают своих клиентов в разного рода сомнительные схемы — с рисками до вполне уголовных (уклонение от уплаты налогов, финансирование контрабандных операций, отмывание «грязных денег», и т.д.). Именно их трудами была создана широкая сеть разного рода «налоговых гаваней» и «международных финансовых центров», привлекающих коррупционные и иные деньги сомнительного происхождения.

И дело зашло настолько далеко, что пришлось создавать специальные международные организации по борьбе с этими практиками. Сейчас внешне ситуация вроде бы улучшается, однако на объемах капиталов, выводимых банками из легального производительного бизнеса, это почти не сказывается.

И вот — еще одна загадка. За всеми этим безобразиями и перекосами, оказывается, стоит государство.

Для первых двух случаев, это — всеобщая практика. Все эти перекосы и пренебрежения интересами клиентов вполне открыто поддерживаются и защищаются государством. И получается, что в отношениях нас, обычных рыночных субъектов, с банкирами, государство последовательно и неуклонно занимают сторону именно банкиров.

Но — почему? Кто ответит на этот вопрос? Ведь логически — должно быть наоборот. Нас — больше, и мы все — избиратели. А банкиров — меньше.

А в третьем случае резко выделяется группа стран, которые открыто стоят на защите интересов международной финансовой олигархии. Так, достаточно указать, что практические все оффшорные центры и налоговые гавани размещаются в юрисдикциях, подконтрольных британской короне.

Все эти перекосы и злоупотребления давно подвергаются широкой критике. Для видимости — что-то все же делается. Но реально ситуация не меняется.

Ну, что же. Таковы особенности современного банковского дела. И это — не радует. Но есть и хорошая новость. Она в том, что новые технологии сейчас вполне позволяют вернуться к правильным основам банковского дела — но уже на новой технологической основе.

И, как мы увидим, многие из нововведений в этой сфере доказывают, что либо банки и банкиры приспособятся к ним, вернутся к правильным моделям своего поведения, либо их в этой сфере не будет. Новые операторы финсектора их заменят и они это — уже делают!

С деньгами — сложнее. Здесь замешано государство и примеру президента Никсона («честно и открыто отказываться от своих прямых обязательств») последовали руководители многих и многих государств.

Но и здесь есть серьезные подвижки. Поскольку поддерживать стабильность денег можно поддерживать не только путем прямой привязки их к золоту, но и за счет поддержания покупательной способности своих валют к широкому товарному ряду (что выражается долговременным отсутствием роста цен, то есть — нулевой инфляцией). то некоторые государства выбирают это непростой курс. И они с ним справляются.

Другие страны вовсе отказываются от своих национальных валют (денег) — в зоне евро, предполагая, что общими усилиями им удастся надежнее сдерживать стремления национальных правительств покрывать дефициты своих бюджетов средствами денежно-кредитного регулирования. Пока это им удается не очень. Но тенденции в правильную сторону — есть и это вселяет некоторые надежды.

И здесь новые технологии тоже могут сильно помочь. Так, с переходом некоторых стран к полностью безналичному денежному обращения неизбежно встает вопрос о том, чем же тогда является применяемая для расчетов конкретная денежная единица?

Мы легко оперируем метрами и килограммами, даже и не беря их в руки. Но с этими мерами нас никто не обманет, поскольку и та, и другая имеют конкретные физические характеристики. И метр, и килограмм — материальные, на них нельзя воздействовать в ту или иную сторону по прихоти отдельных правителей или правительств.

Очевидно, что то же самое должно быть и с деньгами — с мерой стоимости всего, что нас окружает. И есть надежда, что в один прекрасный миг на счетах безналичных денег доллары, евро, фунты или рубли заменит грамм золота — гульден, например.

Конечно, найдутся прогрессисты, которые скажут, что все надо мерять баррелями нефти или киловатт-часами электроэнергии, но пусть вначале они проведут такие опыты «в натуре» — тогда посмотрим.

Итак, современное банковское дело сейчас находится «на переломе». Как быстро этот «перелом» совершится — зависит и от нас с вами. В любом случае, хуже уже не будет — будет только лучше. В это и надо верить, на это надо надеяться.

А банкам и банкирам: чтобы пойти вперед, надо вернуться назад!

Введение

В банковском мире многое выглядит не так, как это есть на самом деле. Главное противоречие заключается в том, что банки, по всей видимости, как-то выпадают из рыночной экономики. Они работают по своим правилам, у них — свои принципы, модели поведения, у них какая-то особая близость к органам государственного управления. И не всегда эти особенности работают на пользу обществу, помогают экономическому развитию. Нередко они создают эффекты как раз в обратную сторону.

Почему же так бывает? Откуда взялись эти особенности? Почему банкиры не могут (или — не хотят?) работать как обычные предприниматели? И какая во всем этом роль государства и его органов?

Вот обо всем этом и пойдет речь в этом учебнике.

Вообще-то, учебников по банкам и по кредитно-денежной политике — много. Но все они основаны на ложных постулатах, укоренившихся в банковской практике со времен первой мировой войны: что деньги, необходимые для бюджетных расходов на вооружения, можно печатать как конфетные фантики, что вклады граждан можно замораживать или обращать в принудительные облигационные займы, что банки и банкиры — вне рынка, на них не распространяются обычные нормы и правила рыночных отношений, и что есть еще особая аристократия — влиятельные банкиры, которые, по модели вращающейся двери, то руководят крупнейшими банками, то управляют государственными финансами.

И со всем этим дело уже зашло совсем далеко. Все последние серьезные экономические кризисы были инициированы именно крупными банками и именно с их подачи управление экономикой во многих развитых странах все более сводится к «управлению инфляцией» и к манипулированию учетной ставкой процента.

Противник такой политики, президент США Д. Трамп, попытавшийся вернуть производственные бизнесы в США и ограничить вмешательство США в дела других стран (военное и финансовое — приводящее к росту внешне-торгового и бюджетного дефицитов страны, служащих источником огромных доходов для банков), был с позором выброшен из гонки за второй президентский срок.

Но ведь, действительно, литературы по банкам и по банковскому делу — море. И учебной, и научной, и популярной. И все же — что-то с этими пособиями и руководствами — не так. Что же именно?

Дело в том, что во всех этих трудах и банки, и их деятельность рассматриваются как «данность», как нечто вечное и неизменное, нынешние особенности и частные свойства банков и банковских систем, отдельные структурные элементы и части этих систем, нормы поведения банкиров, стандарты их деятельности и т. д. представляются без анализа их происхождения и без выявления причин, обусловивших их возникновение и распространение.

«Ограниченная ответственность» (а фактически — безответственность) банкиров, акционерная форма собственности для банков, условия и процедуры их банкротства, особенности налогообложения банков — все эти феномены в представлении многих уже намертво слились с банкирской профессией.

Но ведь это — не так. Банкиры выросли из обычных предпринимателей и торговцев, они — естественный продукт развития денежных систем рыночной экономики, и то, что они где-то и как-то уклонились от рынка, сумели создать для себя в нормальной рыночной среде особые для себя ниши, исключенные из правильного рыночного оборота, это — удивительный феномен, заслуживающий особого рассмотрения и изучения.

Давайте коротко перечислим эти особенности странного поведения банкиров.

Первое. Обычные предприниматели считают делом своей чести уплачивать свои долги. Банкиры давно от этой практики отошли.

Второе. Обычный предприниматель крайне щепетильно относится к своей коммерческой задолженности. Долг, в 3—4 раза превышающий собственный капитал предприятия, считается уже крайне опасным. Банкиры же легко «уходят» в долги, превышающие их капитал в десятки раз.

Третье. Банкиры каким-то образом получили монополию на проведение денежных расчетов. Предприниматели и даже обычные граждане в нынешних условиях уже не могут рассчитываться непосредственно между собой — наличными, векселями, взаимозачетами, и т.д., им предписывается рассчитываться только через банки.

Четвертое. Во многих отраслях предприниматели использую мерные стандарты: погонные метры — у ткачей, литры — у вино-производителей, ватты — в энергетике, и т. д. И нельзя представить, чтобы в этих отраслях производителя «играли» с числом сантиметров, миллилитров, ваттов в стандартных метрах, литрах, напряжении в сетях. У банкиров тоже есть свой стандарт, это — деньги, которые являются стандартом и для всех участников рыночной нерыночной деятельности в стране.

Но банкам почему-то позволяется играть с этим стоимостным стандартом так, как они хотят и как им нравится.

Пятое. Обычные предприниматели при заключении сделок пользуются «свободой воли» — они вольны заключать контракты между собой на любых согласованных между ними условиях. Стандартные формы контрактов, конечно, случаются, но одна сторон не может навязывать их другой стороне. И только банки могут требовать от своих клиентов заключать с ними сделки и проводить операции по стандартам, установленных самими банками.

И это — еще не все. К этому есть, чего добавить. Но проблема не только в том, что, вот — есть такие странности. Проблема в том, что эти странности постоянно нарушают нормальное течение рыночных отношений, мешают общему экономическому развитию, порождают кризисы, стагнации, банкротства, дефолты в деятельности бизнеса и государственных учреждений.

И вот еще одна странность. В рыночной экономике в целом, и в отраслях обслуживания — в особенности, действует непреложное правило: «Потребитель — это король». И только банковской отрасли «королем» является сам банкир.

Исходя из всего этого банковское дело нельзя считать заповедной зоной, интересной только для самих банкиров. Позволить банкирам самим «рулить» банковской деятельностью — все равно, что разрешить электрикам управлять театральными постановками.

Да, банкиры — профессионалы в своем деле, но при исполнении своих функций они должны не только преследовать свои интересы, но и учитывать потребности и приоритеты общества, в котором они живут.

Но для этого надо осознать то, чего мы ждем от банковской отрасли: чего банки не должны делать, чем они должны руководствоваться в своей деятельности, и то, чего они не должны допускать ни при каких обстоятельствах.

И вот мы сейчас видим, как новые технологии, вслед за преобразованием сферы коммуникаций и розничной торговли, начинают активно переделывать и банковский рынок.

Традиционные банки начинают стремительно терять свою клиентуру в пользу компаний финтеха, которые внедряют в практику банковское обслуживание без физического приема клиентов и без счетов в банках.

Традиционные банковские практики уходят в небытие, банковские специалисты, умеющие бороться за клиентов, теряют работу, и Бретт Кинг, автор бестселлера «Банк 4.0», предупреждает банки: «Если вы хотите выжить в новые времена, прекратите набирать на работу банковских специалистов!»

Поэтому те, кто продолжают сейчас учиться по нынешним учебникам банковского дела, просто напрасно теряют свое время, эти знания им не потребуются, с этими знаниями они не найдут работы.

Им придется поменять и общий менталитет работы в финансовом секторе. Если прежде в банках считалось важным умение продать клиенту СВОЙ продукт, то в новых компаниях финтеха его работникам надо уметь становиться на сторону клиента и предлагать то, что наиболее подходит его возможностям и соответствует его, КЛИЕНТА, интересам. В этих целях используются большие базы данных, с которыми в этот сектор приходят новые игроки из мира коммуникационных технологий, а также те базы данных, которыми банки уже располагают, но не умеют использовать.

Банк — не корыстный посредник, заинтересованный в своих маржах и комиссиях, а банк — финансовый помощник и консультант — такой новый лозунг, который выдвигают лидеры финтеха.

Б. Кинг называет это «возвращением к первым принципам», мы назовем это — восстановлением главных основ банкирской профессии, возвращением к ее истокам.

А вот что говорит Джек Ма: «Менеджмент — это слово подходит обычным организациям. В Алибаба мы говорим скорее об управлении экономикой. Если у предпринимателя есть идея, мы даем ему площадку, чтобы эту идею реализовать.

К 2036 году мы построим экономику, в которой 100 миллионов предпринимателей смогут обслуживать миллиарды пользователей. Мы не будем владеть экономикой. Мы просто будем ею управлять.

И я хочу сделать то же для потребителей, чтобы они получили равный доступ к финансированию. Не хочу, чтобы люди ждали, пока им дадут денег из жалости. Я хочу, чтобы благодаря повышению доступности финансовых услуг у них появились новые возможности, а нужные вещи можно было получить намного быстрее и проще».

И вот главный вывод из философской конструкции Джека Ма: «Если вы единственный богач в деревне бедняков, бедняки вас убьют».

Между тем, банкирство как профессия — сравнительно недавнее коммерческое занятие. Более того, извлечение дохода в виде процента единодушно осуждается всеми основными религиями мира. Почтенным занятием считалась торговля, целью которой было накопление денежных капиталов. Капиталы вкладывались в дело, чтобы получить прибыль — прирост капитала.

Получение дохода без осуществления предпринимательской, торговой деятельности, только за счет передачи денег «в рост» считалось греховным занятием. Ростовщичество признавалось незаконным, во многих странах существовали и существуют законы, запрещающие взимание необоснованно высоких процентов.

Банкирством долгое время занимались единоличные предприниматели. Когда появились династии банкиров, стали образовываться семейные банкирские дома. С появлением понятия частного юридического лица стали учреждаться банки — паевые и акционерные. При этом считалось, что ограничение ответственности за привлеченные денежные ресурсы неприемлемо для банкирской профессии. Поэтому условием учреждения банков в форме юридического лица было участие в нем нескольких банкиров, отвечающих в полной мере по обязательствам банка своим собственным капиталом.

Банки и банкиры имеют дело с деньгами. Но сами деньги происходят из торговли, они имеют свою товарную, материальную сущность. И только с развитием банкирской деятельности появились денежные суррогаты — деньги на бестоварной основе, вырастающие из простого долгового обязательства, не связанного с конкретной торговой сделкой.

Когда денежный оборот был фактически монополизирован банками, с их подачи и при поддержке государства деньги почти повсеместно были вытеснены нематериальными денежными суррогатами — банковскими векселями, банкнотами.

В современных условиях банкирское занятие стало монополизированной отраслью, пользующейся беспрецедентной поддержкой государства и вытеснившее из рыночного оборота настоящие, товарные деньги.

Результатом такой трансформации стали постоянные финансовые кризисы, перерастающие в кризисы экономические, глобальные, вызвавшие к жизни, в свою очередь, современный феномен закредитованного и перекредитованного государства. Одновременно произошел переход капиталистического общества из стадии накопления капиталов к стадии накопления долгов.

Все эти изменения и трансформации ставят в повестку дня вопрос о коренной модификации сложившейся в «развитой части» мира кредитно-денежной системы. Некоторые предложения о возможных направлениях такой модификации разрабатываются в ведущих международных финансовых организациях — в ООН, в МВФ и в МБРР.

Итак, в чем главная особенность настоящего учебника? В том, что в нем банковское дело и его реалии рассматриваются с точки зрения их общественной значимости, с точки зрения избранных критериев пользы банков и банкиров для жизни человеческого общества и для функционирования всех его частей и звеньев.

В настоящем учебнике банковское дело показано как органическое звено рыночной экономики. Звено, в котором деньги — опосредуют товарные обороты и сохраняют стоимость, банки способствуют превращению денег как сокровища (хранителя стоимости) в производительные капиталы, а кредитная система мобилизует стоимостные свойства денег в оборотные мультипликаторы.

И это — единственный учебник, полезный и необходимый одновременно как для работников банковской отрасли и регулирующих органов кредитно-денежной системы, так и для пользователей услуг банков.

В целом настоящий учебник «Современное банковское дело» посвящен изучению именно этого переходного периода в банковской профессии и рекомендуется всем тем, кто намерен долго работать в этой сфере и развивать ее, тем, кто занимается регулированием банковской сферы и разработкой денежно-кредитной политики государства, научным работникам в сфере экономики и финансов, а также может быть использован в системе среднего и высшего образования для экономических и юридических специальностей и в системе повышения квалификации финансово-банковских работников и служащих высшего и среднего звена государственных учреждений и ведомств.

Банкиры, банки, банковское дело

Некоторые общие определения

Но, прежде, чем перейти в рассмотрению всех этих вопросов, необходимо разобраться с одним общим заблуждением, которое распространено настолько сильно, что оно стало даже «законом» при разработке всех остальных законов рыночной экономики.

Это — непонимание самой сути нынешней экономической среды и субъекта, определяющего ее движение. Обычно говорят: «рыночная экономика», «юридические и физические лица». И есть много регулирующих экономику и общественную жизнь законов, в которых пишут — «юридические лица» или «субъекты хозяйственной деятельности», под которыми опять же понимают «предприятия» или «юридических лиц».

Но, на самом деле, нет «просто рыночной экономики», и нет юридических лиц как самостоятельных хозяйствующих субъектов.

Начнем с рыночной экономики. Таковой является всякая хозяйственная система, в которой продукты деятельности людей обмениваются как «товары». Но товарами могут обмениваться между собой первобытные племена, соседские общины, острова, князи и бароны, государи, государства, и т. д. И все это — принципиальные разные экономические системы, в которых действуют разные экономические законы и которые развиваются разными стимулами и по разным траекториям. Между некоторыми из них иногда нет вообще ничего общего.

Поэтому мы должны понимать, что, когда мы называем нынешнюю систему хозяйствования «рыночной экономикой», это не означает ровно ничего. Это — все равно, что мы ничего не сказали. И потому с таким определением работать просто нельзя. Оно годится для всего, и оно не годится ни для чего.

Прежде было правильное научное определение — которое потом, в хаосе «перестройки», потеряли. Это — «капиталистическое товарное производство». Главное в нем — две вещи.

Первая — что производство ведется с расчетом на продажу произведенного продукта (а не на его потребление, например). И вторая — что такое производство организуется капиталистом, собственником средств производства, которые он приобретает на свой капитал, и который использует в этом производстве труд наемных работников.

И самое важное, что вытекает из этого определения, это то, что в основе такой системы хозяйствования находится фигура капиталиста. От него — всё зависит, и именно он — должен быть центром любого регулирования, стимулирования, ориентирования, планирования, и т. д.

А капиталист, собственник капитала — это человек. К. Маркс потом выявил его раздвоение: на капиталиста-собственника и капиталиста-предпринимателя (доход первого — процент или дивиденды, второго — предпринимательский доход, прибыль). Но если собственником капитала может быть и юридическое лицо, или даже государство, то предприниматель, всегда и везде — конкретное физическое лицо, конкретный живой человек.

Й. Шумпетер потом пошел еще дальше. Он прямо указал, что единственной движущей силой капиталистического метода хозяйствования является капиталист-инноватор, предприниматель-инноватор. То есть — опять конкретный живой человек. И он еще предсказал, что общество, которое потеряет такого человека — капиталиста, предпринимателя, инноватора, неизбежно скатится к системе планового хозяйствования, к социализму.

И вот, если взять пример современной России, то мы видим, что во всех действующих в РФ законах, во всех планах и программах развития — сплошь одни юридические лица. Вы не найдете там людей — предпринимателей, инноваторов. А это означает, что мы воссоздаем — как экономику юридических лиц — экономику социализма, плановую экономику.

И в СМИ у нас, когда упоминаются те или предприятия, компании, банки, то почти никогда не указываются имена их собственников, их хозяев. У них — Майкрософт Билла Гейтса, «Эппл» — Стива Джобса, «Амазон» — Джеффа Безоса, группа компаний «Вёржин» — Ричарда Бренсона, «Тесла» — Илона Маска, «Али-Баба» — Джека Ма, и т. д. У нас — всякие «торги» и «промы», «госстрахи», «горздравы» и «продмаги», неизвестно кому и на каким основании принадлежащие.

Правда, есть некоторая статистика, которая утверждает, что во многих отраслях у нас по-прежнему преобладает государственная собственность. На пример, в сырьевой сфере — «Газпром» и «Роснефть», в ВПК — «Ростехнологии», в банковской сфере — Сбербанк, и т. д.

И формально — так и есть. По оценкам некоторых экономистов, доля государства в экономике у нас — не менее 70%. А в отдельных отраслях — и более!

А зачем тогда все эти разговоры о рыночной экономике? Для прикрытия? Но «прикрытие» — это не инструмент развития, это инструмент — забалтывания развития. Ведь, действительно, если всё так и есть, то зачем кого-то и как-то стимулировать, придумывать всякие налоговые льготы и кредитные преференции, тогда всё достаточно — надо просто отдавать приказы и следить за неуклонным их исполнением.

Можно предположить, что на деле в РФ реализуется концепция некоторого симбиоза государственной экономики и рыночным методов управления ею. Государственное хозяйство — но без плана, рыночные методы стимулирования развития — но без фигуры частного предпринимателя. К сожалению, пока этот симбиоз особыми успехами похвастаться не может.

Если же говорить о мире в целом, то правильное определение современной рыночной экономики — финансовый капитализм, ФК. Финансовый капитализм — в отличие от промышленного капитализма — это система хозяйствования, в которой совершаемые финансовые операции по своим объемам абсолютно превышают объемы производства товаров и услуг производственного характера.

В настоящем учебнике «современная рыночная экономика», или, просто «рыночная экономика», означает — финансовый капитализм. При этом, когда речь идет об анализе развития банковской системы в довоенном периоде, под «рыночной экономикой» понимается промышленный капитализм (если прямо не указано иное).

Феноменом современной экономики является также преобладание корпораций — крупных компаний и объединений предприятий. Немалое число из них создано или управляется предпринимателями — известными фигурами в деловом мире, но многие из них уже давно находятся под управлением профессиональных менеджеров.

Пока баланс между теми и другими — сохраняется, но в целом бизнес становится все более инертным, более косным, менее восприимчивым к нововведениям инновациям. Китай и некоторые страны представляют в этом отношении замечательное исключение.

Итак, дадим теперь определение предпринимателя. Предприниматель — это человек (конкретное, «живое», физическое лицо), который осуществляет коммерческую деятельность самостоятельно, в кооперации (в группе, в партнерстве) с другими предпринимателями или через создаваемое им юридическое лицо (компанию, фирму, общество, банк, и т.д.).

Теперь — что такое эти «юридические лица» (мы здесь имеем в виду — частных юридических лиц; юридические лица, образованные государством — это пустышки в квадрате, это — просто условные административные образования, создаваемые под конкретные административно-бюрократические нужды), какова их сущность и в чем их значение.

На самом деле, всякое юридическое лицо без хозяина, без собственника — это пустая оболочка, скорлупка ореха без ядра, орех, который никогда не прорастет, который — нежизнеспособен.

Но для чего тогда вообще создаются юридические лица? Тому есть три основные причины. Эти причины следующие: желание распределить коммерческие и финансовые риски, обеспечение длительного существования предприятия — за пределы отдельной человеческой жизни и ограничение ответственности по возможным долгам. При этом последняя причина часто является основной и главной.

Но другая сторона этого желания предпринимателей ограничить свою финансовую ответственность — это повышенные риски для всех других участников экономической деятельности в отношениях с таким «ограниченным» предпринимателем. И если для обычных коммерческих сделок это обстоятельство не очень существенно — есть немало средств и способов уменьшить риски от вступления в отношения с данным юридическим лицом (например — применение страхования, ограничения размеры сделок, заключаемых с ним, и т.д.), то для банковской отрасли использование таких «уверток» становится очень серьезной проблемой.

Возможные пути решения этой проблемы: от самых радикальных (включая вообще запрет для банкиров использовать институт «ограниченной ответственности») до относительно мягких (личные гарантии банкиров, установление обязанности для них приобретать определенный пакет акций банка, страхование ответственности управляющих перед своим банком, и др.).

Таким образом, применение в банковской отрасли — оперирующей в основном именно чужими деньгами — института ограниченной ответственности вызывало и вызывает серьезные сомнения. Ведь банкир без ответственности, безответственный банкир — это что-то далеко за пределами здравого смысла!

И теперь — определения терминов и понятий, непосредственно, относящихся к банковской отрасли.

Банкир — это физическое лицо, которое имеет право принимать вклады и выдавать кредиты, а также подписывать финансовые документы от себя лично либо от банковского учреждения на основании соответствующих положений устава этого учреждения.

Банкирский дом — объединение двух или более банкиров, ведущих свое дело на основе полной и солидарной ответственности по своим обязательствам.

Банковское учреждение — банк или отделение банка, наделенное правом самостоятельного совершения банковских операций (оказания банковских услуг).

Банк — юридическое лицо, в уставе которого в виде основного вида деятельности указано оказание банковских услуг.

При этом следует различать универсальные и специализированные банки.

Универсальные банки — банки, которым в соответствии с выданной им лицензией разрешено выполнять все виды банковских операций и оказывать банковские услуги любым физическим и юридическим лицам.

Универсальные банки преобладают в банковских системах США и Японии.

Специализированные банки — банки, которым в соответствии с выданной им лицензией разрешено оказывать только отдельные виды банковских операций или оказывать услуги только определенному кругу клиентов.

Банковская система представляет собой совокупность банков, банковских учреждений и органов, созданных специально для регулирования банковской деятельности.

Банковские системы могут быть централизованными и децентрализованными. К примеру, банковская система США включает в себя, как части, обе эти системы. Централизованная часть — это банки, учреждаемые по федеральной лицензии и входящие в ФРС, децентрализованная часть — это банки, учреждаемые по лицензиям штатов и в ФРС не входящие.

Примером системы, которая предполагала функционирование только специализированных банков, была банковская система СССР. В этой системе присутствовали: Госбанк — банковское обслуживание предприятий и организаций, Сберкассы (сбербанк) — банковское обслуживание населения, Стройбанк — обеспечение финансирования капитальных вложений, и Внешторгбанк (Банк для внешней торговли) — осуществление операция с иностранной валютой и финансирование внешнеторговых операций.

Банковские системы основных европейских государств основаны на сочетании универсальных и специализированных банков.

Зарождение и становление профессии банкира

В Древнем мире банковским делом занимались рабы. Главным их занятием было осуществлять обмены металлических монет для торговцев, которые получали их от покупателей — разных стран, разной чеканки, разного веса и разного содержания в них чистого металла. Наиболее состоятельные из них занимались также ростовщическими операциями. Церковь последние вовсе не одобряла — отсюда известный эпизод из Библии, в котором описывается, как Иисус изгнал из храма, вместе с торговцами, так же и банкиров-менял.

Позднее такие же банкиры-менялы оказывали услуги рынку в обмене банкнот и иных денежных инструментов разных банков. И уже в наши времена, когда банкнотная эмиссия монополизирована центральных банками, современные банкиры специализируются на обменах валют разных стран.

Насколько выгодно это занятие? В 1970-х крупные американские банки до половины своих доходов получали именно от операций на валютном рынке. В Европе, перед введением евро, было проведено специальное исследование, которое показало, что если провести последовательные обмены валют, предназначенных для замены их евро, во всех странах будущей евро-зоны, то потери клиента составят почти 70% от первоначальной суммы. Современный меняла-спекулянт Дж. Сорос только на одной разовой биржевой игре против британского фунта стерлингов заработал более 2 млрд. долларов (для управляемого им фонда; личный же его доход составил 900 млн. дол.).

Позднее в формирование современной профессии банкира внесли свой вклад многие участники рыночных отношений, специализирующиеся на разных видах экономической деятельности. Среди них можно выделить менял — с их навыками определять долю чистого металла в монетах разных стран и разных властителей, ювелиров — с их возможностями плавить металлы, чеканить монеты и хранить ценности, купцов — с их навыками ведения торговых операций, предпринимателей — с их умением оценивать возможности и эффективности разных коммерческих занятий и проектов, бухгалтеры и счетоводы — с их методами учета и контроля хозяйственных операций и составления отчетов и балансов предприятий и организаций, юристы — с их знанием законов и умениями их применять в отношениях с клиентами и для защиты частных интересов банкиров.

Последняя профессия становится в наши дни все более популярной на всех постах в банках и в регулирующих банковскую отрасль организациях.

Мы не упоминаем здесь экономистов. Почему? По той же причине — что и профессиональных управленцев, менеджеров. По нашему мнению, и те, и другие представляют собой всего лишь развитие навыков счета и управления — которые нужны многим «узким» специалистам, но являются лишь дополнением к главной, основной своей специальности.

Итак, банкир — это и финансист, и предприниматель. О его обязанностях как финансиста будет сказано ниже; здесь же мы выделим требования к банкиру как предпринимателю. Вот эти главные требования: ответственность, предусмотрительность, порядочность.

Банкир — не самая древняя профессия, ее появление связано с распространением металлических денег. Первые банкиры были специалистами по определению чистоты металла в монетах разной чеканки, поэтому они одновременно были профессиональными химиками и квалифицированными весовщиками.

Как эксперты по этим вопросам, они стали неотъемлемым элементом более или менее постоянного рынка, на котором обращались монеты разной чеканки разных стран, изготовленные из различных сплавов. Определить сравнительную (истинную) ценность всех этих монет можно было только по установлению веса содержащегося в них чистого денежного металла, золота или серебра — все остальные присадки или приплавы заведомо признавались имеющими нулевую ценность.

В рамках своей деятельности они либо давали заключения о реальной обменной ценности той или иной, предлагаемой им на экспертизу монеты, либо, если речь шла о монете неизвестного происхождения или малого распространения в этом регионе, просто обменивали эти монеты на другие, стандартизированные и известные по своей установившейся обменной цене. Естественно, что такие операции они осуществляли не без выгоды для себя — и в результате у них постепенно скапливались значительные суммы денег, которые они стали сдавать под процент нуждающимся в них субъектам рынка. Так появились ростовщики — от слова «рост», занимающиеся сдачей денег «в рост».

Приобретая заметную выгоду от таких операций, богатые собственники стали переводить часть своего богатства (запасы продуктов, сырьевые материалы, скот и т.д.) в денежную форму, с тем, чтобы передавать их «в управление» (в траст) рыночным менялам и ростовщикам. Так появились первые «денежные капиталы» и первые «банкиры».

Изначально «банкирство» имело форму семейного дела: когда отец-банкир привлекал к этому занятию своего сына, а тот, в свою очередь своего. Таким образом, возникали банкирские дома, которые в юридическом смысле имели форму полных партнерств. Солидарная ответственность членов таких партнерств поддерживалась всем имуществом семьи. Но она не была для них проблемой, пока банкиры зарабатывали на комиссиях за выпуск своих денежных расписок (банкирских векселей) — достаточно было лишь следить, чтобы этих расписок не выдавалось на сумму более, чем наличие у банкира резервов наличности (золота). В современных терминах это выражается в требовании стопроцентного обеспечения денежно-банкнотной эмиссии реальными деньгами (золотом).

На этом условии семейные партнерства банкиров не создавали для них особых рисков. Но это также и ограничивало их доходы. Поэтому, чтобы преодолеть ограничения объемами собственного капитала, банкиры стали объединяться в коммерческие партнерства. Однако, кроме увеличения объема оборотного капитала, других преимуществ банкирам эти партнерства не давали.

В Англии изначально финансовыми операциями занимались купцы, приехавшие из Ломбардии примерно в 14 веке (главная банковская улица в лондонском Сити до сих пор называется Ломбард-стрит). Их основным занятием было финансирование внешней торговли — переводными векселями для денежных переводов, а векселями на предъявителя — для расчетов между купцами. Позднее из вексельного торгового оборота выросли уже чисто финансовые банковские инструменты — чеки.

И только к середине 17 века в широкий оборот вошли банкноты — как банковские оборотные векселя, удостоверяющие взнос клиента золотыми монетами в кассу банкира. Толчком к этому явлению стала деятельность Королевского казначея, который во времена Эдуарда Третьего начал заниматься разменом иностранных денег на местную монету.

Первым исключительную привилегию на фидуциарные (доверительные) операции получил Банк Англии, созданный в 1694 году лондонскими банкирами-ювелирами на основе особого королевского чартера (указа об учреждении).

По чартеру, поименованному как Joint Stock Bank — банк, собственники которого отвечали по его обязательствам ограниченно, в пределах их доли (Stock) в капитале банка, суждено было стать первым акционерным банком, получившим право на выпуск своих банкнот. В 1708 году был принят специальный закон, запретивший любым акционерным банкам эмитировать свои банкноты, и оставил право выпускать личные оборотные векселя только за частными банкирами и за банкирскими товариществами с числом партнеров не более шести.

В этих условиях лондонские банкиры стали развивать расчеты чеками — на базе денежных депозитов клиентов, которые получали от своих банкиров лимитированные чековые книжки. В итоге чековый оборот стал быстро расти и в 1773 году в Лондоне была создана Клиринговая палата (Clearing House), которая приняла на себя обязанность учета и инкассации чеков различных банков.

Далее, в 1826 году был принят закон, разрешающий частным банкирам, единолично или объединенных в полные партнерства с числом партнеров не более шести и осуществляющим свою деятельность на территориях не ближе, чем 65 миль от Лондона, выпускать свои банкноты. Затем такое же право было предоставлено и паевым банкам, организованным в форме Joint Stock Bank, но предусматривающих полную (неограниченную) ответственность их пайщиков по долгам этих банков — и также расположенным не ближе 65 миль от Лондона.

В связи с этим и отвечая на запросы растущего внутреннего рынка, начался бум создания местных банков. Если в 1750 году в Англии насчитывалось только двенадцать «провинциальных банков», то к 1821 году их число выросло до 781.

В 1833 году было установлено, что только банкноты Банка Англии имеют легальную силу для расчетов на всей территории страны, и одновременно был снят запрет на создание паевых банков в самом Лондоне — но без права выпуска собственных банкнот.

Наконец, в 1855 году в Англии был принят закон о создании компаний с ограниченной ответственностью — но вначале на банки он не распространялся. И только по Закону о компаниях 1862 года это ограничение было снято и впервые компании с ограниченной ответственностью получили право осуществлять банковскую деятельность. Однако при этом было установлено, что и для банков, имеющих правовую форму компании с ограниченной ответственностью, в случае выпуска ими своих банкнот, акционеры банка несут полную личную и солидарную ответственность на весь объем его банкнотной эмиссии.

Иначе говоря, если акционеры банка хотят пользоваться привилегией ограничения своей ответственности размерами своей доли в капитале банка, то они должны воздерживаться от любой эмиссии его банкнот.

Вместе с тем, по закону 1879 года акционерам компаний позволялось только частично оплачивать свои доли в акционерном капитале, но в этом случае все равно их ответственность по долгам компании должна составлять полный размер «подписанной» ими суммы их доли в капитале компании. Но потом для акционерных банков такую возможность отменили и сейчас акционеры банков должны сразу оплачивать всю сумму их доли акционерного капитала.

Все эти меры открыли дорогу для создания крупных банковских структур. Если в 1841 году в Англии было 115 банковских организаций (банкирских домов и партнерств), то к 1914 году большая часть деятельности коммерческих банков контролировалась всего шестнадцатью крупнейшими клиринговыми банками. К 1920 году их число сократилось до 11, а в послевоенном периоде 80% всех депозитов клиринговых банков принадлежали уже только «Большой пятерке» крупнейших банков. И сейчас — уже только «большой четверке».

В США банкирство вначале не было каким-то особым занятием. Торговцы, нотариусы, судьи могли заниматься отдельными банковскими операциями как побочным занятием. Законы устанавливались на уровне отдельных колоний — после ставших «штатами», и многие из них не считали необходимым создавать для банкиров особое регулирование.

Затем, когда банкирство стало профессиональным занятием, штаты начали выдавать лицензии на ведение банковских операций — с целью, главным образом, не допускать деятельности «чужих» банкиров на своей территории. Идея о предоставлении банкирам особой привилегии, в виде предоставления им права ограничивать свою ответственность перед клиентами за полученные от них денежные средства даже не рассматривалась.

И только с «импортом» из Англии законов об акционерных компаниях в США стали появляться корпорации — как особая форма компаний с ограниченной ответственностью. Но для банкиров она все же долго оставалась недоступной. Поскольку штаты рассматривали банкирство исключительно как местную профессию — когда состоятельный житель оказывает банковские услуги своим ближним и дальним соседям, сама идея освобождения его от ответственности за деньги, которые ему приносят его клиенты, представлялась им совершенно абсурдной.

Лицензии они выдавали частным банкирам или партнерствам, которые формировали эти банкиры, на право оказания банковских услуг исключительно по адресу их регистрации — город или поселок, улица, дом (без права открывать филиалы или офисы даже на соседней улице) и другой стороной этого ограничения было обязательство властей не выдавать новые банковские лицензии другим лицам на деятельность в этой местности — если не будет доказано, что услуг местных, уже лицензированных банкиров для данной территории становится недостаточно (население растет, а банкиры свои офисы не расширяют, в них создаются очереди из клиентов).

И только с появлением инициативы федеральных властей по созданию так называемых «национальных банков» (банков, получающих лицензии на ведение межштатных операций от федеральных регулирующих органов) возник вопрос о распространении на банковское дело формы акционерных компаний (корпораций).

Однако немало было и противников этой идеи. Интересно, что главное место среди них занимали именно самые крупные банкиры. Банкирство и в США продолжало оставаться в основном семейным занятием, и ведущие американские банкирские дома, специализирующиеся на финансовых операциях с правительством и для правительства, видели в корпорациях, способных из мелких вкладов формировать крупные капиталы, считали их своими прямыми конкурентами. При этом в их понимании ответственность неразрывно связана с полномочиями. А полномочий они желали самых необъятных.

Ротшильд как-то сказал: «Дайте мне право денежной эмиссии, и я завоюю весь мир». Крупные американские банкиры добились этого права, и в сравнении с этим вопрос об ограниченной ответственности для банков их совершенно не интересовал.

Позднее значительный удар по индивидуальной банковской деятельности — сильно обесценивший роль и место частных банкиров в банковской системе США, был нанесен Законом о банковской деятельности 1933 года, по которому корпорациям, т.е. — юридическим лицам, было разрешено владеть лицензируемыми банками. До этого банки получали лицензии на право осуществления своих операций строго только в одном географическом месте — в одном офисе, поэтому учредитель банка — физическое лицо мог оказывать свои услуги только в своем помещении. Выйдя из него, он уже терял право даже просто рекламировать свои услуги.

По новому закону было установлено, что корпорации, желающие владеть банками, должны были регистрироваться в Федеральной систем, предоставлять отчете о своей деятельности контролерам ФРС и принять на себя обязательство воздерживаться от любых операций с ценными бумагами.

В 1956 году был принят Закон о банковской холдинговой компании, который уточнил ее определение (как корпорации, имеющей в своем владении 25% или более акций двух и более банков) и ввел два важных ограничения на ее деятельность: а) запрет на любую «небанковскую деятельность»; б) запрет вступать во владение банками в тех штатах, в которых запрещена «межштатная банковская деятельность».

При этом многие из этих ограничительных мер не распространялись на холдинговые компании, владеющие только одним банком. Вместе с этим ФРС были даны полномочия регулировать сделки, совершаемые такими компаниями с присоединенными учреждениями. Кроме того, с 1966 года на банковские холдинговые компании были распространены многие положения антитрестовского законодательства.

Одновременно были внесены уточнения и в само определение банка. Согласно поправкам к банковскому законодательству 1970 года «банком» является учреждение, которое: «а) принимает вклады, которые вкладчик имеет законное право изъять по (первому) требованию; б) занимается предоставлением коммерческих займов» (12 USC 1841.в). (пп-31)

И сейчас две главные особенности определяли личностный, чрезвычайно персонализированный характер американских банков: территориальная разрешительная система и индивидуализированный контроль за деятельностью банков.

Первая такая особенность определяется порядком выдачи банковских лицензий (чартеров): для отдельной территории, по конкретному адресу и для конкретных личностей.

Действительно, банковский чартер выделяется на оказание банковских слуг регулирующими органами штата и он действителен только на территории этого штата.

При этом чартер определяет «место деятельности» нового банка, и это — не просто конкретный город или иное поселение, но и адрес помещения, в котором должен располагаться новый банк.

Выдавая чартер на новый банк, регулятор одновременно определяет, если в этой местности необходимость в новом банке и при этом они должен считаться с реакцией тех банковских учреждений, которые уже действуют в этой местности.

Так, известны случаи, когда местные банки выступали с исками к регуляторам в отношении выдачи последними чартера на открытие нового банка. Суда тогда должны были взвешивать все обстоятельства и решать, правильно ли регулятор определил состояние конкурентной среды на рынке банковских услуг в данной местности и обосновано ли обстоятельствами дела его решение о выдаче чартера на открытие в этой местности нового банка.

Заявление на открытие нового банка подается не менее, чем семью физическими лицами и они должны доказать свои профессиональные знания, опыт и свою состоятельность. Последняя определяется как способность финансировать все расходы по созданию банка (не менее 1 миллиона долларов), обеспечить уставный капитал банка (минимумы такого капитала различаются по штатам, принимаемый размер уставного капитала зависит от предполагаемой суммы привлекаемых вкладов и формируемых резервов банка) и поддерживать прежний уровень жизнеобеспечения без расчета на доходы, получаемые от деятельности банка.

Индивидуализированный контроль за деятельностью банка — после начала его деятельности — включает: а) требования регулятора не менять учредителей и руководителей банка в течение первых двух лет его деятельности; б) право регулятора выносить приказы о запрете тех или иных действий в отношении любых служащих банка — от главного управляющего до клерков-исполнителей; в) право регулятора отстранять от должности любых должностных лиц банка, с вынесением против санкций, включающих запрет на деятельность в банковско-финансовой сфере и возможное уголовное преследование; г) право регулятора назначать временного управляющего деятельностью банка.

Особому контролю подвергается бизнес-план деятельности нового банка, обязательный для предъявлению регулятору. Планируемые результаты деятельности банка должны быть реальными, основанными на анализе рынка, а также на связях и способностях учредителей банка. Нормальным считается, если банк планирует выйти на прибыльный режим на третий-четвертый год деятельности банка. Учредители банка должны показать, что они готовы финансировать расходы банка за весь этот период и доказать, что они не планируют получения каких-либо доходов от деятельности банка в течении всего этого срока.

Другой формой ведения банковской деятельности стали трасты. Но, если компании выросли из торгового, купеческого права, то трасты пришли в бизнес из семейного права.

«Траст» как форма управления чужим имуществом в пользу некоторого другого лица (лиц) под названием use появилась в Англии в Х1 веке. Ее необходимость была связана с тем, что в случае смерти или просто исчезновения собственника имущества (что было обычным в те годы), и оставления последним лиц, которые не могли сами непосредственно вступать в права собственности на это имущество (женщины и несовершенные отпрыски мужского пола), кто-то должен был присматривать (управлять) за этим имуществом пока мальчики не подрастут, а женщины не выйдут замуж.

В дальнейшем эта же форма стала использоваться судами для изъятия имущества из рук лиц, признанных недееспособными, или обвиненных их родственниками в «безответственной расточительности». Также эта форма пригодилась религиозным учреждениям для закрепления за ними тех видов имущества, которое они получатели от своих дарителей, но которым им было запрещено владеть по закону.

В1535 году был принят Statute of Uses, на основе которого потом была разработана концепция Trust — прямой аналогии которой не было ни в римском, ни во французском праве. Полное законодательное оформление эта концепция получила в Charitable Trust Act 1853 года — в Великобритании и в Trustее Act 1925 года — в США.

Особенностью трастов было то, что они могли создаваться на длительные сроки — 999 лет, что имело важное значение, поскольку партнерства тогда завершались со смертью первого же из партнеров, а акционерные компании создавались указами короля ограниченный на срок — обычно не более двадцати лет.

С точки зрения правоприменения этой формы трасты перешли эволюцию от элемента семейного права к инструменту управления частной благотворительной деятельности и далее, на рубеже Х1Х — ХХ веков, к организационной форме крупного промышленного и финансового бизнеса.

Вначале трастами управляли только физические лица, назначенные самим учредителем траста или судом, потом, в сфере бизнеса, стали использоваться специальные «трастовые компании».

Деятельность таких компаний особенно характерно для США. К середине Х1Х века в США насчитывалось более 50 трастовых компаний и они начинали серьезно конкурировать с банками на рынке финансовых услуг. Поэтому законами от 1906 и 1908 годов правовое положение трастовых компаний было уравнено с банками, а по закону 1913 года о создании Федеральной резервной системы трастовым компаниям было становиться членами ФРС, а банкам, соответственно, выполнять функции трастов. Всего, по некоторым данным, под этой формой управления в США находится до 40% частного национального богатства.

Во внедрении в деловую практику США института траста следует отметить особую роль новаторской деятельности Дж. Рокфеллера — который привлек для соответствующих юридических изысканий своего помощника по правовым вопросам адвоката С. Додда.

И именно С. Додд предложил Рокфеллеру использовать для консолидации его нефтяного бизнеса древний институт английского семейного права — траст. Он, работая уже в качестве главного консультанта «Стандард Ойл Компани», предложил идею «холдинговой компании» — владеющей бизнесами, но самой бизнесом не занимающейся.

А Дж. Морган позднее использовал эту идею для консолидации банковского бизнеса, в обход действующих ограничений на монополизацию банковских услуг крупными игроками фондовой биржи.

Между тем, если еще в середине Х1Х века основная доля экономической активности в США приходилась на предприятия единоличных собственников (крупнейшее из них, American Fur Company, принадлежало богатейшему человеку США Дж. Астору, оставившему после себя (1848 год) наследство в размере 20 миллионов долларов), то уже к началу Первой мировой войны лицо деловой Америки представляли крупные корпорации.

«Между 1890 и 1904 годами огромные волны консолидации оставили большую часть индустриальной базы страны в руках примерно пятнадцати организаций, обычно называемых трестами (trusts)». Среди них особенно выделялись таких гиганты, как American Tobacco, American Cotton, ATT, International Harvester, General Electric, U.S. Steel, United Fruit, National Biscuit. Из крупных единоличных промышленных предприятий в первой четверти ХХ века осталась только Ford Motors Company.

Вместе с тем, высказывались и серьезные опасения против такого развития событий. Так, некоторые прямо называли корпорацию и вообще привилегию ограничения ответственности — «опасными идеями». Американский историк Ч. Ф. Адамс писал: «Обществом создан класс искусственных существ, которые того и гляди станут хозяевами своего создателя.. Они (корпорации) уже устанавливают деспотизм, который не сможет стряхнуть никакое спазматическое усилие народа». (мв-106)

Да, противники корпораций в США были, но им не удалось сформировать единого фронта. Во-первых, финансовый сектор США был и оставался сильно индивидуализированным. Во-вторых, в отличие от Англии, создание корпораций в США, вместе с привилегией ограниченной ответственности — вследствие конкуренции между штатами — было доступно практически каждому предпринимателю.

В-третьих, важным фактором было льготное налогообложение корпораций, что стало следствием активной лоббистской деятельности их учредителей и управляющих. В Конгрессе США фактически сформировались целые фракции, которые отстаивали интересы тех или иных сфер бизнеса.

Наконец, большую роль играли благотворительные инициативы многих крупных бизнесменов: Карнеги, Пульмана, Уортона и других.

Наконец, важнейшим этапом в развитии банковской отрасли в США стал закон о создании ФРС. Закон о Федеральной резервной системе, принятый в США в 1913 году дал им всё, чего они хотели: право выпускать свои деньги (доллары ФРС), право самим определять нормы и правила для банковской деятельности, право представлять США перед всем миром в сфере финансов, право действовать как «банкир федерального правительства» и возможность определять кадровый состав финансовых органов самого этого правительства.

Создав ФРС и определив свои отношения с федеральной властью, крупные банкиры сразу потеряли интерес к традиционной банковской деятельности — в которой надо бороться за клиентов, проявлять профессионализм в выборе объектов кредитования и отвечать за деньги клиентов. Банкиры с Уолл-Стрит, как их стали называть, сконцентрировали свое внимание на абсолютно безрисковой финансовой деятельности: на финансировании правительства и на посредничестве в фондовых операциях. Поскольку в таких операциях они всегда действовали как агенты, то вопрос о личной ответственности вообще не возникал.

Впоследствии они уже сами стали создавать для себя новые рынки: международный валютный рынок, на котором самым сильным был доллар США, и рынок международных займов и государственных долгов. На последнем самые сильные позиции также занимал доллар США, данный рынок стал быстро расти именно усилиями американских банкиров, которые буквально навязывали долларовые займы (как «займы развития») всем. Но принимая займы в долларах, страны были вынуждены создавать и денежные резервы для их погашения. И опять, конечно, в долларах США.

А что такое резервы в долларах США? Это — финансовые средства, которые государства и иные заемщики долларов должны предоставить в распоряжение ФРС, американских банкиров. Таким образом, все страны — заемщики на мировых рынках начинают бесплатно кредитовать ФРС США, тех же американских банкиров, которые им предоставляют займы в долларах, но под значительно высокие проценты.

Банкиры с Уолл-Стрит в последние времена стали создавать для себя и совершенно новые рынки. Среди них — рынок субординированных («мусорных») облигаций, рынок деривативов, секьюритизация проблемных кредитов, и т. д. И на этих рынках их роль так же — агентов, чистых посредников, без какой-либо ответственности для самих банкиров и для изобретателей и «упаковщиков» таких новых финансовых продуктов.

Но все эти рынки приносят оперирующим на них банкирам невиданные ранее, многомиллионные доходы. Неудивительно, что у них пропадает всякий интерес к работе на традиционных банковских рынках — с вкладами населения и с выдачей кредитов.

В результате в США сформировалась двухсекторная банковская система: с банками для широкой публики и с банками, работающими «на себя». В первом секторе свою историю стали формировать акционерные банки и банковские холдинги, использующие корпоративные формы собственности, основанные на ограничении ответственности учредителей (акционеров) банков принадлежащими им пакетами акций.

Второй сектор — банкиры с Уолл-Стрита, которые до последнего придерживались режима деятельности по модели частных партнерств и только в 1980-х годах решился воспринять акционерную форму собственности.

Первым встал на этот путь главный управляющий инвестиционного банка Salomon Brothers Джон Гутфройнд, который в 1981 году превратил Salomon Brothers из частного товарищества в первую на Уолл-Стрите публичную (акционерную) компанию.

Он пошел против воли оставшихся не у дел партнеров Salomon Brothers. Как позднее признавался Уильям Саломон, сын одного из основателей Salomon Brothers: «Мне всегда претила его меркантильность». Он также указал, что голосовал за назначение Гутфройнда генеральным директором банка, предварительно взяв с него обещание никогда не переводить фирму в публичное (акционерное) общество.

Гутфройнд нарушил условия. Он перевел фирму в публичную корпорацию, что дало ему и его сторонникам крепко заработать на росте цены их пакетов акций. Но тому же пути пошли и другие инвестиционные банки.

С того момента любая фирма с Уолл-Стрит могла превратиться в черный ящик. Акционеры, которые финансировали принятие риска, понятия не имели, что делали те, кто принимает риск.

Было ясно лишь одно: прибыли, полученные в результате сложных финансовых инструментов, превосходили все возможные прибыли от обслуживания клиентов и предоставления капитала предприятиям реального сектора экономики. Клиенты для новых банкиров Уолл-Стрита стали просто неинтересными.

В конце 1980-х и начале 1990-х годов в Salomon Brothers всего пять трейдеров приносили доходов больше, чем годовая прибыль банка по всем остальным видам деятельности.

При таких обстоятельствах — отсутствие сдерживающих начал, некомпетентность управляющих в допуске на рынок и продаже клиентам финансовых продуктов, сущности которых они не понимали, бесконтрольность со стороны властей — финансовый крах рынка стал неизбежен.

И еще один важный итог кризиса, который всех поразил: в результате все значимые игроки на рынке, которые создавали этот новый рынок и потом оказались виновниками кризиса на нем, а также их оппоненты — все они покинули рынок богатыми.

В итоге многие крупнейшие фирмы на Уолл-Стрит либо обанкротились, либо оказались на грани банкротства. Самые влиятельные и высокооплачиваемые банкиры были полностью дискредитированы; без вмешательства правительства все они лишились бы своих должностей.

Так, десять крупнейших банков США к этому времени имели на своих балансах ссуды общей суммой в 55 млрд. дол., выданных пяти латиноамериканским странам и Филиппинам. Но только эта сумма в 1,5 раза превосходила весь акционерный капитал этих банков, а если учесть, что реальная (с учетом всех рисков) ценность этих ссуд составляла не более 80% — по оптимистическим оценкам, или даже 50% — по пессимистическим оценкам, от их балансовой стоимости, то можно было считать, что только на этом кредитовании эти банки утратили большую долю своего акционерного капитала.

Однако принятая учетная практика банков и других кредитно-финансовых учреждений, основанная на учете активов по их балансовой стоимости, позволяет сохранять иллюзию платежеспособности этих учреждений вне зависимости от результатов безответственной кредитной политики.

Считается, что противовесом накоплению сомнительных активов (в режиме loan loss deferrals) является обязанность этих учреждений создавать финансовые резервы — на случай неплатежей по таким обязательствам. Однако на деле эти резервы не всегда адекватно отражают реальную ситуацию: так, долги государствам — суверенные долги — нормативно относятся к наиболее надежным, что подтверждается и инструкциями центральных банков.

И это проблема — не только собственно банков. Кризис захватил и другие секторы финансового рынка. Так, к 1986 г. уже более 400 ссудо-сберегательных ассоциаций США продолжали функционировать, не обладая должной платежеспособностью и утратив полностью свой начальный капитал.

Банк как предприятие: юридические формы ведения банковской деятельности

В современном коммерческом праве известны четыре основные правовые формы ведения предпринимательской деятельности: индивидуальное предприятие, партнерство (товарищество), компания с ограниченной ответственностью и траст. Три из них возникли непосредственно из семейных отношений.

Так, индивидуальное предприятие — это выделенный в учетном отношении отдельный бизнес члена семьи, за который, он отвечает всем своим имуществом, включая личное имущество или имущество семьи, которое в этом бизнесе совсем не задействовано.

Партнерство, или товарищество — предприятие нескольких собственников, по долгам которого они отвечают лично и солидарно. И на практике чаще всего — это бизнес одной семьи, предприятие родственников, близких или дальних. Причина понятна: в таком предприятии любой его участник может войти в большие долги, а платить по ним должны будут его партнеры — даже если они и не принимали участия в возникновении этого долга.

Траст в семейном праве — это довольно древний институт англосаксонского права, представляющий собой доверенность на право управления имуществом семьи, выдаваемая лицу, не являющемуся членом этой семьи. Обычно такая ситуация возникала в случае потери главы семьи — мужчины, поскольку женщинам в те времена не было дано право владеть и управлять «состояниями». Под последними тогда понимались объекты недвижимого имущества.

Позднее трасты стали использоваться и как форма доверительного управления инвестициями — в виде пакетов акций, денежных фондов, объектов недвижимости и т. д.

Четвертая форма ведения предпринимательской деятельности — компания с ограниченной ответственностью, возникшая сравнительно недавно, стала откликом права на ускоряющийся процесс накопления крупных денежных капиталов. Собственники таких капиталов либо не могли «уместить» все свои накопления в одно предприятие, либо имели намерение дифференцировать свои риски путем распределения своих средств по разным предприятиям. Вначале для этих целей была изобретена конструкция «спящих» партнеров в деловом товариществе, т.е., инвесторов в этом партнерстве, которые оговаривали свое участие в нем исключительно своим денежным взносом — без своего личного участия в управлении этим партнерством, но с правом получения части его прибыли.

Такие компании получили названия «ограниченных партнерств». Позднее из этой формы выросла частная компания с ограниченной ответственностью и уже из нее — современная акционерная компания.

В Великобритания такая организация называется «публичной компанией», а во Франции — «анонимным обществом». В США нет единого федерального торгового права: в большинстве штатов предусмотрена одна форма компании с ограниченной ответственностью — корпорация, но в некоторых штатах признается и форма частной компании. А в штате Луизиана до сих пор действует французское право, основанное на Кодексе Наполеона.

Интересно, что Акт о компаниях 1862 года, который впервые ввел в Англии понятие полноценной акционерной компании — с ограничением ответственности акционеров по ее долгам номинальной стоимостью принадлежащих им акций компании (будучи раз оплаченными, эти акции уже никаких других рисков для их владельцев не несут) — как такая особая новация, вообще не упомянут в фундаментальной «Оксфордской истории Англии»

Как пишут Дж. Майкгтуэйт и А. Вулдридж в своей работе «Компания. Краткая история революционной идеи» (с.15), «Многие из самых ранних критиков акционерных компаний и «субсидий» в виде ограниченной ответственности являлись экономическими либералами, учившимися у Адама Смита. Сам А. Смит был твердо убежден в том, что фирма, управляемая, единственным владельцем, является заведомо более эффективной формой организации экономической деятельности; акционерное общество может конкурировать с ней только благодаря «дотации» («субсидии») в виде предоставляемой ему государств в виде ограниченной ответственности.

Уже много позже Й. Шумпетер писал, что сущность капитализма определяет именно единоличный капиталист-инноватор — творящий, изобретающий и рискующий, и что именно начала «коллективизма», обобществления капиталистической собственности в любых формах, способны уничтожить этой строй как эффективную экономическую формацию.

А его последователь Фридрих фон Хайек в 1948 году даже опубликовал свое особое исследование этого вопроса, которое так и назвал: «Индивидуализм и экономический порядок». Заметим, что Хайек как-то — возможно, в шутку — сказал, что за всю свою жизнь он сделал только два изобретения. И одно из них, уже без всяких шуток — это идея о необходимости обратной «денационализации» денег, возврат их из рук государства в управление силами рынка.

Эту идею он подробно обосновал в своей работе «Денационализация денег», опубликованной в 1976 году, указав, что если общество хочет жить при правильных рыночных деньгах, то ему следует лишить государство права всякой денежной эмиссии.

К. Менгер в своей работе «Основания политической экономии» (1871, цит.1992 — 232) писал: «Деньги в своих специальных, различных п месту и времени формах проявления не представляют результата соглашения или принуждения; они являются естественным продуктом различного экономического положения разных народов в одно и то же время и одних и тех же народов в разные периоды времени».

В те же викторианские времени А. Дайси указывал на акционерные компании как на предвестник коллективизма: один промысел (или отрасль) за другим будут переходить из «частного владения в руки корпоративных органов, созданных государством». А К. Маркс прямо называл акционерные компании «социалистическими предприятиями».

Следует также отметить, что в современном мире концепция «компании» («корпорации»), первоначально изобретенная для осуществления исключительно торговой (коммерческой) деятельности, получила весьма широкое распространение. Сейчас в этих юридических формах создаются учреждения культуры, образования, здравоохранения, благотворительные фонды, коммунальные службы, государственные и муниципальные предприятия и даже международные организации (например, ООН создана и функционирует как корпорация, удовлетворяющая требованиям закона штата Нью-Йорк).

Теодор Рузвельт в своем первом Послании Конгрессу США 3 декабря 1901 года заявлял: «Огромные корпорации существуют только потому, что они были созданы при помощи наших политических институтов, и эти корпорации охраняются этими институтами; вследствие этого нашим правом и обязанностью является наблюдать за тем, чтобы эти корпорации действовали в соответствии с духом наших политических институтов».

И далее — «Наиболее важным условием определения подхода к огромным промышленным корпорациям является доступность знания фактов об этих корпорациях — публичность». Обличая «всевластие» крупных корпораций в США, Т.Рузвельт писал: «Из всех форм тирании наименее привлекательной и самой вульгарной является тирания неприкрытого богатства, тирания плутократии».

Но еще до Рузвельта К. Маркс определял акционерные компании как предприятия «общественного капитала», «социалистические» по своей сути, и на этом основании выдвигал требование о контроле над их деятельностью со стороны государства.

А в Германии до настоящего времени акционерные предприятия (наряду с банками) признаются основой «народного хозяйства» и в отношении их действует (в дополнении к контролю со стороны акционеров) система двойного общественного контроля: со стороны государства — через надзор над состоянием учета и отчетности этих предприятий, и со стороны трудящихся — через обязательное участие представителей работников этих предприятий в составе их наблюдательных советов.

Кстати, Т. Рузвельт в первоначальном тексте вышеупомянутого Послания также намеревался выдвинуть требование о введении прямого контроля государства над отчетностью корпораций, но под давлением ряда влиятельных членов Сената был вынужден снять этот тезис.

В американском праве отношения корпорации и действующих от ее имени уполномоченных физических лиц основаны либо на договоре «траста» — отношения акционеров корпорации и членов ее совета директоров, либо на основе трудового договора (иногда — договора представительства) — отношения корпорации и ее управляющих.

Соответственно, и любые нарушения закона корпорацией всегда выражаются в каких-то конкретных действиях конкретных физических лиц, что в принципе исключает применение к корпорациям норм уголовного или административного права (как говорят английские юристы — «никому еще не удавалось посадить корпорацию в тюрьму»).

При этом в американском праве выделены следующие четыре основные признака «корпорации»: а) ограниченная финансовая ответственность; б) отделение права собственности от функций управления и свобода обращения прав собственности (акций); в) неограниченный срок жизнедеятельности; г) разделение капитала на равные неделимые далее («атомарные») доли (акции) и соблюдение принципа «одна акция — один голос» (на собрании акционеров).

Кроме того, для «открытых корпораций» (в США), а также — «публичных (общественных) компаний» (Великобритания), «анонимных обществ» (Франция), «акционерных предприятий» (Германия), и т. д. — характерен принцип анонимности собственности. Действительно, поскольку акции корпораций свободно обращаются на фондовом рынке, то права собственности на них могут передаваться ежеминутно и, соответственно, собственником такой корпорации может быть любое лицо, собравшее в своих руках контрольный пакет ее акций (тем более, что большинство акций выпускаются «на предъявителя» и реальный владелец может держаться в тени вплоть до момента голосования на собрании акционеров. Публичные компании, анонимные общества, корпорации — сейчас это в основном формы крупного бизнеса и хотя их доля в общем числе предпринимательских структур невелика (не более нескольких процентов), они производят до половины всего ВВП ведущих стран мира.

Как эти правовые форму используются в банковском деле?

Как уже отмечалось, банкирская профессия произошла от рыночных менял и ростовщиков (Древний Восток), купцов, занимающихся внешнеторговыми операциями (Венеция), ювелиров и нотариусов (Англия). Также в формировании этой процессии поучаствовали жрецы — в Древнем Египте и монастыри — тамплиеры.

В банкирстве слились такие занятия, как размен (обмен) металлической монеты, ростовщичество и ответственное хранение денег. Позже к ним добавились учет денежных обязательств (векселей), ведение чековых счетов и управление наследуемым имуществом. С развитием фондовых рынков в банкирство вошли также инвестиционные операции (торговля фондовыми инструментами), формирование портфелей ценных бумаг и секьюритизация долгов. В последнее время отдельной специализацией в банкирстве стала организация расчетных систем — национальных, региональных, этнических и международных.

Банкирство из узко-цехового занятия стало лицензируемой профессией. Сейчас в разных странах по разным режимам лицензируются банкиры, банки и/или отдельные банковские операции и услуги (прием денежных вкладов от населения, валютные операции).

С развитием информационных технологий (ИТ) банкирство становится невидимым занятием — уже появились банки, вообще не имеющие «физических» офисов, действующие исключительно в виртуальной сети. В связи с этим банкирскую профессию стали пополнять специалисты по созданию и ведению банков данных, по дистанционному управлению счетами клиентов, по применению в банковской деятельности роботов (аппаратных и программных).

Банкирство из частно-хозяйственной деятельности стало также и занятием государственных структур. В ряде стран крупные банки были национализированы, во многих странах появились центральные государственные банки, государство также присвоило себе право устанавливать своим законом, единый обязательный инструмент денежных расчетов (национальная валюта).

Государство также ввело стратификацию наличных и безналичных расчетов: для первых оно вводит количественные лимиты, для вторых определяет институты, на эксклюзивной основе допускаемые к проведению денежных расчетов (внутри страны и «с зарубежом»). В последнее время заметна тенденция в сторону вытеснения расчетов наличными, в некоторых странах (Дания, Швеция, Исландия) власти готовят законопроекты о полном запрете оборота наличных денег. Во многих странах реализуются меры по выведению из расчетов денежных купюр, особенно высоких номиналов.

Понятие ограниченной ответственности впервые появилось в Англии еще в 1662 году, но оно еще долго было особой привилегией и до середины Х1Х века такая привилегия предоставлялась редким компаниям и только по особому королевскому указу. Для банкиров предоставление такой льготы казалось немыслимым и вначале она была предоставлена королем только группе избранных банкиров, образовавших в 1694 году Банк Англии — и в обмен на обязательство финансировать потребности короны.

До этого банкирам позволялось создавать только полные партнерства, с полной и солидарной ответственностью всех партнеров по обязательствам совместного банка. По закону 1708 года таким банкам разрешалось иметь не более шести партнеров, но наличие очевидных неудобств от такой взаимной зависимости вовсе не стимулировало банкиров стремиться к использованию такой формой деятельности. Фактически большинство таких совместных банков представляло собой банкирские дома, находящиеся в собственности одной семьи (братья, отец и дети). И такие банкирские дома концентрировались в основном в Лондоне, даже в 1750 году вне Лондонского Сити действовало всего двенадцать «провинциальных банков».

Правда, и Англия тогда была невелика: кроме Лондона с населением более 650 тыс. чел. было всего порядка десяти городов с населением более 10 тыс. чел. Поэтому важнейшим был денежный рынок Лондона, а его Банк Англии стремился сохранить под своим монопольным контролем.

Первые акционерные банки — с использованием режима ограниченной ответственности, были разрешены только по закону 1826 года и при том условии, что они не могут действовать (и учреждаться) на территории ближе 65 миль (105 км) от Лондона. Это ограничение было снято через семь лет Актом о банковских привилегиях 1833 года. Но и этим законом им запрещалось выпускать свои собственные банкноты — это право было по-прежнему закреплено исключительно за Банком Англии.

В 1862 году Актом о компаниях было закреплено право банкам осуществлять свою деятельность в форме компаний с ограниченной ответственностью. С этого времени началась волна неконтролируемых слияний и поглощений, в результате которой рынок монополизировался крупными банками.

«Траст» как форма управления чужим имуществом в пользу некоторого другого лица (лиц) появилась в Англии в Х1 веке. Ее необходимость была связана с тем, что в случае смерти или просто исчезновения собственника имущества (что было обычным в те годы), и оставления последним лиц, которые не могли сами непосредственно вступать в права собственности на это имущество (женщины и несовершеннолетние дети мужского пола), необходимо было присматривать (управлять) за этим имуществом пока мальчики не подрастут, а женщины не выйдут замуж.

В дальнейшем эта форма стала использоваться судами для изъятия имущества из рук лиц, признанных недееспособными или обвиненных их родственниками в «безответственной расточительности». Также эта форма пригодилась религиозным учреждениям для закрепления за ними тех видов имущества, которое они получатели от своих дарителей, но которым им было запрещено владеть по закону.

В1535 году был принят Statute of Uses, на основе которого потом была разработана концепция Trust — прямой аналогии которой не было ни в римском, ни во французском праве. Полное законодательное оформление эта концепция получила в Charitable Trust Act 1853 года — в Великобритании и в Trustее Act 1925 года — в США. Особенностью трастов было то, что они могли создаваться на весьма длительные сроки — до 999 лет.

Итак, банк в современном понимании — это исполнитель трех видов услуг, приема денег на хранение (как вкладов или депозитов), предоставление кредитов и осуществление расчетов, и причем — одновременно.

Почему именно «одновременно»? Потому что кредитованием, выдачей ссуд может заниматься кто-угодно, для этого нужно лишь иметь достаточно денежных средств. Никаких разрешений и дозволений для этого не нужно, можно свободно давать деньги в долг как гражданам, так и предприятиям (например, через приобретение векселей) и самому государству (путем покупки государственных облигаций).

Прием денег на хранение. В отношении этой услуги также нет каких-либо особых ограничений: можно свободно передавать свои деньги на хранение другу, родственнику или, например, как во многих странах — нотариусу. При этом по мере развития расчетов в безналичной форме, наличные деньги в скором времени вообще во многом могут выйти из обращения. Тогда и надобность в этой услуге постепенно отпадет.

Осуществление расчетов. О расчетах наличными — уже сказано, поговорим о безналичных расчетах. Но сейчас в этой сфере, кроме банков, уже много других операторов, которые ни в каких разрешениях не нуждаются. К примеру, расчетами по дебетовым карточкам сетевые магазины и бензоколонки стали заниматься даже раньше банков. Давно существуют корпоративные и местные замкнутые системы расчетов: для приобретения собственной продукции работниками компании, магазинами с расчетами «под карточку» на военных базах и на отдаленных строительных площадках, карьерах, нефте и газовых платформах. Также известны и успешно функционируют этнические расчетные системы (переводов и платежей).

К настоящему времени уже созданы системы денежных переводов через Интернет, для целого ряда компьютерных игр, для электронных казино, и т. д. С появлением криптовалют на денежный рынок выходят не только системы расчетов с этими валютами, но и сами эти новые финансовые инструменты.

Для населения доступны расчеты через мобильные телефоны, ожидается появление расчетов вообще без физических инструментов, с использованием данных личной биометрии.

Разумеется, для функционирования всех этих расчетных систем нужны электронные базы данных и средства приема и обработки, но для этого достаточно размещение необходимых аппаратных средств где-нибудь в самом отдаленном районе.

Таким образом, по отдельности для каждой из этих функций уже не нужно создавать специальное банковское учреждение, с получением для него соответствующей государственной лицензии.

Так же необходимо рассмотреть данный вопрос с другой стороны — со стороны обоснования необходимости традиционного банковского учреждения.

Необходимы ли для него физические помещения? Уже сейчас во многих отделениях банков клиентов встречают консультанты, которые выясняют, что нужно клиенту и затем консультируют его, как это можно сделать в банкомате, не обращаясь к операционисту. Далее они объясняют клиенту, что то же самое они теперь могут делать не выходя из дома — надо только иметь компьютер или телефон, подключенный к электронным сетям. А во многих банках сотрудников и консультантов уже заменяют роботы

Когда помещения для размещения отделений банка будут вовсе не нужны, необходим какой-то персонал для непосредственных контактов с клиентами и для управления размещением денежных средств. Колл-центры страховые компании, службы коммунального обслуживания, а также крупные банки уже могут размещать в отдаленных развивающихся странах, где зарплата персонала — много ниже. Для обработки заявок на размещение депозитов и на предоставление небольших частных ссуд давно разработаны программы-роботы, при которых участие человека в такой работе нужно лишь на стадии подписания договора.

Для размещения крупных денежных средств многие банки уже сейчас используют долгосрочные соглашения с профессиональными участниками денежного рынка — инвестиционными компаниями, хэдж-фондами, индексными фондами и т. д.

Таким образом, нужда остается фактически только в небольшом персонале действительно управляющих работой банка лиц. А их может быть не более десятка, даже для самого крупного банка, а все остальные нужные для управления банка люди могут привлекаться на временной основе, на условиях подряда или на аутсорсинге. И такие банки или виртуальные финансовые структуры уже существуют во многих государствах.

Основной механизм банкирства — процент, запрещенный всеми основными мировыми религиями, до сих пор запрещен в странах мусульманской веры. В других странах инфляция денежных знаков вынудила реабилитацию процента, против процента как компенсатора потерь от обесценения денежных знаков был придуман метод индексации (цен и доходов).

Отдельным занятием для современных банкиров стало управление долгами граждан, коммерческих структур, государств.

В современном мире в банкирстве заметно преобладают банкиры англосаксонской традиции. Лондонский Сити по-прежнему центр международного банкирства, Нью-Йорк — крупнейший в мире финансовый центр, в Вашингтоне базируются крупнейшие международные финансовые организации — Мировой банк и Международный валютный фонд.

Банковское дело в мировом масштабе регулируется нормами английского права: в самой Великобритании, в США, в многочисленных «международных финансовых центрах», разбросанных по всем морям и океанам. Швейцария и Япония формально не входят в страны английского права, однако банкирская профессия в этих странах регулируется законами, основанными на английском праве.

Страны мусульманского мира английское право в целом не признают, в них действуют нормы шариата, однако крупнейшие финансовые институты этих стран, осуществляющие операции на международной арене — банки, фонды, инвестиционные фирмы и т.д., работают по нормам английского права.

Характерны и изменения в базовом опыте — в профессиональных навыках, необходимых для занятия банковской деятельностью. В банковское дело приходили в основном торговцы, монетные менялы, счетоводы, потом — ростовщики, ювелиры и нотариусы, затем — отставные промышленники, биржевые спекулянты и финансовые брокеры, сейчас — в основном юристы, аудиторы, физики и математики.

Современные банкиры привыкли обращаться с чужими деньгами, как со своими. И это можно было бы принять — следить за чужим имуществом как за своим, если бы при этом они и брали на себя полную ответственность за сохранность и возврат денег клиентов.

Принципиальная граница в банковском деле проходит между принятием денег клиентов на хранение (на депозит, вклад) и в управление (в траст, на доверительное управление).

В профессиональной «банкирской» деятельности банкир уже не просто хранит деньги клиентов, но пускает их в оборот — представляет из них ссуды, вкладывает их в различные коммерческие предприятия. В этой ситуации возникает новый риск — сверх арифметического несоответствия между долговыми обязательствами банкира (по его распискам) и наличием у него резервов наличных денег (золота). Это — риск несоответствия по срокам, между срочными обязательствами, определяющими даты возврата им денег клиентов, и сроками, на которые он вкладывает деньги, полученные от клиентов.

Современная практика эмиссионных институтов, когда они выпускают свои денежные обязательства, не принимая во внимание обеспеченность их реальными деньгами (золотом), в принципе невозможна, исходя из правил классической банковской деятельности. Арифметически это выражается в разнице между покупательной ценностью этих денежных обязательств на момент эмиссии (когда эмитент покупает на них нужные ему товары или услуги) и их покупательной ценностью после распространения их на рынке, когда в соответствии с законом спроса и предложения избыточное предложение этих обязательств ведет к падению их ценности.

Отсюда появляется вопрос о практической необходимости в мире и вообще значимости всей нынешней системы банковского регулирования, с ее особыми законами и «армиями» всякого рода надзирателей и наблюдателей.

Действительно, если на банковском рынке появляются массы мелких операторов-посредников, то для регулирования их деятельности достаточно обычных норм торгового права и жесткого контроля со стороны налоговых органов. Риск для общества с их стороны невелик, поскольку они могут действовать строго за свой счет и полной финансовой ответственностью перед своими клиентами. Разумеется, чтобы их клиенты им доверяли, надо чтобы они пользовались безупречной репутацией и при этом страховали свою ответственность за средства, привлеченные ими от клиентов.

Никакой необходимости заводить их в какие-то особые банки или банковские учреждения с особой лицензией в современных условиях цифровой экономики нет.

Теперь рассмотрим группу особенно крупных банкиров, оперирующих суммами в десятки и сотни миллиардов долларов. Круг таких людей очень узок и для них, конечно, нужно создавать особые нормы регулирования и контроля.

Во-первых, это — особые личные лицензии, требующие периодического подтверждения каждые, предположим, пять лет. Во-вторых, такие люди возможно должны работать в статусе полной личной финансовой ответственностью, что для таких людей, как Уоррен Баффет или Джордж Сорос, вовсе не является новостью или неожиданностью. Инструментами для обеспечения такой личной ответственности являются либо страхование (или частные поручительства), либо режим управления активами других лиц в статусе доверительных собственников (трастов).

Во многих странах мира особое управление налоговой службы контроля за крупнейшими налогоплательщиками работает уже долгие годы.

Какие меры реально нужны для нормализации контроля за деятельностью таких «средних» банкиров? Во-первых, возможно необходимо закрыть для них доступ к режиму ограниченной ответственности и оставить формы частного банкирского дома или полного товарищества, в котором не менее двух-трех управляющих должны принять на себя полную личную ответственность по его долгам перед клиентами.

Во-вторых, для каждого из таких «средних» банкиров можно рассмотреть обязательство иметь личную банковскую лицензию — которую следует подтверждать не реже одного раза в пять-десять лет.

В-третьих, условием для осуществления ими своей деятельности может быть участие в особой профессиональной банковской ассоциации, которая может формировать для своих членов комплекс особых этических и профессиональных стандартов.

Приложение. Пример идеального банка: уроки истории

Именно в США, где не было ни королей, склонных вести завоевательные войны — и потому постоянно нуждающихся в дополнительных финансовых ресурсов, ни церковных властей, порицающих грех ростовщичества, был явлен миру пример идеальной банковской системы, основанной на чистой конкуренции и не нарушающих основ рыночного предпринимательства.

Как пишет М. Ротбард, сейчас уже «мало кто помнит, что был в Америке частный банк, сумевший навести порядок в хаосе эмитируемых частными банками банкнот. Банк Саффолка ввел эмиссию в разумные границы. Он превратил штаты Новой Англии в остров денежной стабильности, тогда как остальная Америка барахталась в хаосе платежных инструментов».

До этого в финансовом центре Новой Англии, Бостоне, как и в лондонском Сити, в обращении находилось множество банкнот разных банков, как местных, так и из других штатов. Для обмена этих банкнот на золотую и серебряную монету приходилось ехать иногда довольно далеко, и не в лучших погодных условиях. Поскольку банкноты провинциальных банков по этим причинам часто задерживались в обращении, эти банки не очень внимательно следили за их металлическом обеспечении, выпусками их на большие суммы, чем у них было золота и серебра, что еще более подрывало доверие к ним. Поэтому на рынке эти банкноты котировались с большими скидками, доходившими до 5%.

В ряде случаев бостонские банки вообще отказывались принимать банкноты банков других штатов — что стало причиной для создания новой профессии, брокеров денежного рынка, которые занимались скупкой и перепродажей векселей отдаленных банков. Самой прямой их заработок состоял в том, чтобы скупать банкноты провинциальных банков в Бостоне с дисконтом и ездить обналичивать их по номинальной стоимости в банках-эмитентах.

На этом, конечно, сильно, проигрывали торговцы, которые, не имея возможности инкассировать получаемые ими банкноты провинциальных банков у своих банкиров, должны были менять их у брокеров, не представляя реальной стоимости (с дисконтом) этих банкнот на денежном рынке.

Поэтому в 1818 году группа бостонских купцов объединились в Банк Саффолка специально для осуществления операций такого рода. Еще раньше, в 1814 году этим же стал заниматься Банк Новой Англии. Рынок стал более конкурентным и в итоге рыночный дисконт (учетная ставка) обращающихся на местном рынке «чужих» банкнот упала в 1820 году до о,5%. С падением нормы прибыли у «центральных» бостонских банков упал и интерес к этим операциям.

Но одновременно эти банки заметили, что их собственные банкноты стали вытесняться на местном рынке банкнотами провинциальных банков. Поэтому в 1824 году они вернулись вновь к скупке банкнот «чужих» банков — чтобы освободить рынок для своих банкнот, надежность которых они гарантировали. Соответственно, спрос на рынке банкнот вырос, чем опять воспользовались банки других штатов (особенно — из отдаленного штата Мэн). Выросли и риски для операций с такими дисконтными операциями.

Поэтому банкиры из банка Саффолка сначала предложили шести другим бостонским банкам образовать консорциум, в общим фондом в 300 тыс. дол., для осуществления таких операций, а затем и взяли на себя функции генерального агента, для всех остальных банков, по таких операциям. И уже к концу 1825 года ежемесячный оборот Банка Саффолка по операциям обналичивания банкнот других банков превышал 2 млрд. дол.

В конечном счете Банк Саффолка стал монополистом на этом рынке и создал свою систему, которая действовала следующим образом. Чтобы гарантировать оборот своих банкнот на рынке, местные банки должны были держать в Банке Саффолка «гарантийный депозит» в сумме 5 тыс. дол. Банки из других штатов должны были для этих целей держать в Банке Саффолка 2 тыс. дол. плюс сумму, покрывающую текущий приток их банкнот на местный рынок. Все эти суммы должны были вноситься монетой в драгоценных металлах, по ним не начислялось никаких процентов.

В обмен на это Банк Саффолка гарантировал прием (учет) банкнот всех банков-участников этой системы по их номинальной стоимости и зачисление в течение двух банковских дней соответствующей суммы на клиринговый счет соответствующего банка-корреспондента

В результате все банкноты всех банков этой системы стали равными между собой — поскольку все они принимались рынком по их номиналу. Денежные брокеры и все прочие спекулянты, естественно, были недовольны. Исчезли дисконты, исчезла игра на разнице банкнотных курсов. Клиринговая монополия Банка Саффолка прошла и жесткую проверку в судах. Их решениями было подтверждено право Банка Саффолка требовать погашения от «банков системы» их банкнот драгоценными металлами и отказано в разрешении провинциальным банкам создать собственный подобный клиринговый банк.

Клиринговая система Банка Саффолка работала идеально до 1858 года — более 33 лет. Мощным инструментом поддержания стабильности на рынке было право Банка Саффолка отказывать другим банкам в приеме в эту систему. Ревизоры Банка Саффолка тщательно проверяли финансовое состояние и нормы деятельности банков-кандидатов и отказывали тем из них, которые, по их мнению, проводили «недостаточно ответственную кредитную политику».

В результате банкноты недостаточно надежных банков отсекались от рынка и хотя главная цель была вытеснить банкноты провинциальных банков, на деле произошло обратное. С 1826 года по 1833 год доля банкнотной наличности провинциальных банков на бостонском рынке выросла с 51,5% до 64,2%. Вместе с тем, резко выросла общая надежность банковской системы и клиенты получили четкий опознаватель рисков использования банкнот разных банков: банкноты «банков системы» обращались без дисконта, по номиналу, а банкноты банков, не допущенных в систему, принимались с разными дисконтами или вовсе даже отвергались торговцами.

Еще один мощный инструмент, который в этой системе получил Банка Саффолка — это возможность использования средств резервного фонда. Банки — члены системы могли обращаться за оказанием помощи из этого фонда, но такая помощь оказывалась только после соответствующей проверки деятельности банка ревизора Банка Саффолка. Если в результате такой проверки устанавливалось, что кредитная политика банка-просителя помощи «недостаточно благоразумна», то ему в такой помощи отказывалось, и такой отказ был мощным сигналом рынку и самому банку, что в нем что-то неблагополучно и что ему следует внести коррективы в свои действия.

Эффективность такого регулирования была очень велика и она не сравнима с той, которой сейчас только стараются добиться центральные банки многих стран. Отметим также и полную открытость и прозрачность такого контроля за деятельность банков для всех участников рынка — чего также не продемонстрировать государственные финансовые регуляторы развитых стран.

Но любой частный банк, в первую очередь, преследует свои корыстные частные интересы? Но вот в случае с Банком Саффолка мы видим иное. Нынешние центральные банки никак не могут удержаться от желания заработать на кредитовании частных банков за счет аккумулируемых в них резервных фондов других банков, снижая контрольные требования к их деятельности и выдавая деньги банкам, проводящим даже не очень разумную кредитно-денежную политику. Банка Саффолка ни разу в таких действиях не был уличен, что и вызывало (заметим в скобках) особую ненависть к нему со стороны «акул» денежного рынка.

И эта особая надежность и основательность действий Банка Саффолка неплохо окупалась. К 1850 году его акции стоили дороже, чем акции любого другого бостонского банка, а уровень выплачиваемых им дивидендов поднялся до 10%.

Как пишет М. Ротбард, «Саффолкская система доказала, что в условиях свободного рынка частные банки могут на конкурентной основе организовать эффективную, надежную и недорогую клиринговую систему, препятствующую чрезмерной эмиссии бумажных денег».

Через 50 лет Джей Нокс провел сравнения эффективности частной системы Банка Саффолка и созданной к тому времени Национальной банковской системы (НБС). В 1857 году Банка Саффолка обналичил банкнот на сумму в 400 млн. дол., а наивысший показатель для НБС (1875 год) — 138 млн. дол. И уже в 1898 году этот показатель у НБС упал до 67 млн. дол.

При этом операционные затраты у НБС составляли 1,29 дол. на 1 тыс. дол. денежного оборота, а у Банка Саффолка — всего 10 центов.

При этом следует подчеркнуть, что эффективная банковская система требует и меньше наличности («ликвидности» — как принято в современном банкирском жаргоне). Так, при общем денежном обороте в рекордном 1858 году в сумму 400 млн. дол. для его обеспечения требовалось всего 40 млн. дол. банкнотной массы. Иначе говоря, полный оборот одной банкноты составлял пять недель, и в год каждая банкнота оборачивалась примерно 10 раз.

И вот заключение Банковского управления штата Мэн: «Хотя деятельность саффолкской системы и не предусмотрена законом о банках, она является надежным стражем интересов публики (курсив — наш); каковы бы ни были возможные теоретические возражения против этой системы, практическим результатом ее деятельности является более высокая надежность наших банков».

Конец саффолкской системы предопределили, как это часто бывает, амбиции политиканов. По инициативе провинциальных банков Конгрессом штата в 1858 году была выдана лицензия на создание конкурента Банка Саффолка — Банка взаимного погашения (БВП). Новый банк начал действовать по отработанной Банком Саффолка схеме, но был заметно более снисходителен в своих контрольных действиях по отношению к создавшим его провинциальным банкам. Поэтому последние стали переходить на обслуживание в БВП — тем более, что Банк Саффолка заявил, что он не будет иметь дело с банкнотами банков, открывающих счета в банке-конкуренте.

В итоге Банк Саффолка просто прекратил оказание «общественных» клиринговых услуг банкам своей прежней системы и вернулся к обычной частной банковской деятельности. Возможно, Банк Саффолка мог бы и вернуть себе прежнюю роль на этом рынке, но в 1861 году началась Гражданская война, а в 1863 году Законом о Национальной банковской системе банкам штатов было вообще осуществлять эмиссию своих банкнот и сформировалась монополия центральной власти на денежную эмиссию, которая под эгидой Федеральной системы сохраняется и до нынешнего времени.

Банковские операции

Банковские услуги

Исторически основными банковскими операциями были проверка, оценка монет и хранение денег как драгоценных активов.

Собственно управление финансовыми активами клиентов (траст, фидуциарные операции, доверительное управление) не является банковской операцией, но в ряде стран банки активно занимаются такого рода деятельностью — как по запросам своих клиентов, так и по собственной инициативе. Главное отличие этой деятельности от банковских операций заключается в том, что для ее осуществления не нужно получения банковской лицензии, такой деятельностью может заниматься любое лицо, удовлетворяющее принятым в конкретной стране требованиям.

Среди этих требований нет обязательного условия наличия у претендента финансового образования и опыта работы в банковских учреждениях — они желательны, но не обязательны. При этом основными требованиями является сфера личностного характера: репутация, отсутствие правонарушений любого рода, непричастность к банкротствам, благополучная кредитная история, наличие значительного состояния и отсутствие не покрываемых (со значительным избытком) личными ликвидными активами долгов.

Осуществление денежных расчетов по сути своей не является банковской операцией, но во многих странах такая деятельность прямо включена в действия, возможные только при наличии банковской лицензии.

Эта правовая коллизия не делает денежные расчеты обязательным элементом деятельности для любых банков или организаций, называющих себя «банками», но в зависимости от использования этой функции банки позиционируют себя как поставщики услуг клиентам разной «весовой» категории.

Так, есть частные банки, которые вообще не открывают расчетные счета, но сотрудничают лишь с очень состоятельными клиентами, они принимают депозиты только от 5—15 миллионов долларов и выше. Если необходимо перевести деньги своих клиентов, то они могут использовать услуги других банков, но если операция требует особой конфиденциальности, используют для этого свои личные каналы и возможности.

Прочие виды операций и действий, которые могут осуществлять банки, к банковским операциям не относятся. Для выполнения этих действий и операций банковская лицензия не нужна (хотя могут требоваться другого рода лицензии) и заниматься ими могут не только банки.

При этом особым требованием для лиц, желающих заниматься банковской деятельностью, является требование значительного личного капитала, вложенного в свой банковский бизнес. Прежде это было непреодолимой преградой, не позволяющей заниматься банковской деятельностью лицам, не обладающим крупным личным состоянием или не желающим вкладывать в эту деятельность свои деньги.

Однако с появлением модели юридического лица это препятствие было в значительной степени устранено, и лица без состояний получили возможность заниматься банковским бизнесом через устройство акционерных обществ и привлечение в капитал этих обществ денежных средств от широкой публики (через продажу им акций банков, образуемых в форме акционерных обществ и компаний).

Сущность банковских операций можно выразить как управление чужими деньгами в целях извлечения личной прибыли.

При таком определении от банковской деятельности отсекаются ростовщические операции — предоставление в долг личных денежных средств в целях получения процентного дохода, и деятельность благотворительных фондов (частная филантропия), которые наделены правом расходования средств благотворителей, получая за это фиксированное вознаграждение, необходимое им для покрытия своих операционных расходов.

В деятельности крупных частных банков можно выделить случаи, когда эти банки выступают в качестве официальных исполнителей политических решений правительства. В этих случаях они могут пользоваться необычными финансовыми, фискальными и иными льготами и, взамен — быть обязанными выполнять необычные или неприбыльные финансовые или управленческие функции. Например — финансирование производства вооружений, организация кредитных консорциумов (для финансирования крупных инфраструктурных объектов), размещение облигаций государственных займов, продажа государственной собственности и т. д.

Расчетные операции

Как уже отмечалось, эволюция состава и содержания услуг, предоставляемых банками, неразрывно связана с изменениями в денежном обороте. Пока деньги обращались в виде металлических монет, выпускаемых разными правителями, основными функциями банков были оценка и обмен монет и их ответственное хранение. Лишь много позднее к ним добавилось кредитование. При этом основным видом кредитования было финансирование государственного долга. Частные кредиты долго были уделом мелких ростовщиков. Немногие крупные банкиры специализировались на выдаче ссуд феодалам под залог их имущества; в купеческой среде только начинали выделяться отдельные крупные собственники, отходившие от дел и переходящие к долевому (паевому) участию в операциях других купцов.

Не случайно К. Маркс в своем «Капитале» (первый том которого вышел в 1867 г.), начинающемся с Отделов «Товар и деньги» и «Превращение денег в капитал», в которых он показывает зарождение финансового капитала, вовсе не упоминает «банкиров». Лишь в главе 24 первого тома «Капитала» он указывает на «внезапное появление этого отродья банкократов, финансистов, рантье, маклеров, спекулянтов и биржевых волков». Здесь же он сообщает, что именно «государственный долг создал акционерные общества, торговлю всякого рода ценными бумагами, ажиотаж (сделки на разницу), одним словом — биржевую игру и современную банкократию».

А про «банки» К Маркс пишет следующее: «С самого своего зарождения крупные банки были лишь обществами частных спекулянтов, которые оказывали содействие правительствам и, благодаря полученным привилегиям, могли ссужать им деньги».

Сейчас на первое место выходит расчетная функция банков. А начиналось все с того, что некоторые купцы-финансисты предложили свои услуги в гарантировании обращающихся на рынке торговых векселей («коммерческих бумаг»). Они ставили на такие векселя свой «аваль», что обеспечивало их широкое обращение, и предоставляли услуги учета («обналичивания») векселей. Обе операции приносили им доход в виде комиссионных сборов.

Но потом они увидели для себя более выгодным выпуск в оборот своих собственных векселей — банкнот. Отсюда выросла новая функция банков — банкнотная, и это продолжалось до тех пор, пока государство не закрепило монополию на банкнотную эмиссию за центральными банками.

С этого момента банки взяли на себя кассовую функцию — прием и выдача банкнот, их хранение и перевозка, а также проверка, изъятие фальшивок и замена истершихся банкнот.

Но далее оказалось, что расчеты между купцами, держащими свои деньги в одном и том же банке, вообще не требуют движения денег — достаточно просто переписать соответствующие суммы со счета одного купца на счет его контрагента.

Сложнее было с расчетами между купцами, имеющими свои счета в разных банках. Прежде такие расчеты осуществлялись через учет и взаимопогашение векселей — когда банки собирали пакеты таких векселей и периодически производили свои перерасчеты: встречные суммы взаимопогашались и уплачивалось только остающееся сальдо. Но затем банки предложили использовать для расчетов чеки — в виде чековых книжек, которые они выдавали клиентам под открываемые ими чековые счета. Чековый оборот — это еще одна функция банков, которая до сих пор используется в англосаксонском мире.

Однако с появлением новых технологий оказалось возможным производство расчетов как без физических денег, так и без использования бумажных денежных инструментов. Появились безналичные расчеты. Внутри банков они и раньше имели место, а теперь появились межбанковские и международные системы безналичных расчетов.

В конечном счете, расчетная функция — осуществление платежей, сейчас стала определяющей для современных банков. Без нее банк превращается в финансовый фонд, траст, в финансовый институт, управляющий активами свои клиентов, включающими и счета в банках.

И характерно, что именно в этой своей, на сегодня — ключевой, функции, банки начинают проигрывать соревнование другим игрокам финансового рынка. Финтех-компании успешно теснят банки в секторе частных переводов, в секторе платежей в розничной торговле и начинают подминать под себя и коммерческие расчеты (в первую очередь — в сфере малого бизнеса).

Причин такого развития событий — несколько. Одна из них — неповоротливость самих банков. Так, платежи по пластиковым картам первые стали вводить сети автозаправок и универсальные магазины, но не банки. Но не это — главное.

Главная причина в том, что банки, как по своей воле, так и под давлением государственных органов, все больше принимали несвойственные для их природы контрольные и регулирующие функции — для фискальных органов, для органов валютного контроля, для служб, борющихся с отмыванием «грязных денег», и т. д.

Вместо того, чтобы облегчать жизнь своим клиентам, банки стали создавать им массу помех: осложнения и повышенные требования при открытии счетов, ограничения переводов, повышенные комиссионные, и т. д. Но люди и раньше находили возможности обходить эти ограничения — так, появились разного рода неформальные системы международных переводов. Например — через передачу кодовых сообщений которые позволяли получать наличные деньги в банках и в отделениях почтовой связи.

А с появлением мобильной телефонии и смартфонов стали возможными быстрые и удобные переводы денег вообще без участия банков. И это — самая серьезная угроза, с которой банки вообще когда-либо сталкивались. Если банки проиграют на поле расчетов и платежей, то они вообще перестанут быть банками.

Но еще раньше банки перестанут быть «банками» в их физическом смысле: как офисы, в которых они принимают и обслуживают клиентов.

Вот один из новых банков — банк «ХХХофф». Для открытия счета в нем уже не надо посещать отделение банка и вступать в переговоры с его служащими. Просто потому — что у этого банка нет отделений. Для открытия счета в таком банке надо просто заполнить заявку в Интернете, после чего к вам приедет курьер, который передаст вам на подпись договор об открытии счета, сфотографирует ваш паспорт и передаст вам платежную карту этого банка.

Дальше надо просто скачать из Интернета соответствующее приложение этого банка и ваш счет — в вашем распоряжении. А если будут вопросы — то для их выяснения достаточно позвонить в колл-центр этого банка.

Сейчас этот процесс еще более упрощается. Во многих странах вместо паспорта достаточно предъявить водительские права или просто сообщить личный номер в систем социального страхования. А с введением электронной подписи нет уже необходимости и в личной встрече с представителем банка.

И сравним с этим такое обстоятельство: во многих странах банки отказывают гражданам США в открытии им счетов, поскольку не хотят принимать на себя обязательства по информированию об этом налоговых органов США.

Но и это — уже вчерашний день! Сейчас во многих странах для открытия банковского счета и для работы с ним не нужен ни паспорт, ни банковская карта. Достаточно иметь только мобильный телефон (а у кого его сейчас нет?) и вы открываете себе доступ к безбрежному морю финансовых услуг, просто скачав себе на телефон функцию мобильного кошелька и мобильных платежей с его использованием. Так поступают уже сотни миллионов людей во всем мире!

Но и это — уже поздний вечер заканчивающейся банковской эры. Завтра мы проснемся и поймем, что мы можем выходить из дома без наличных, без банковской карты и даже без мобильного телефона. Подошел автобус, поезд — вы просто заходите в него и умное устройство идентификации лиц просто спишет с вашего счета стоимость проезда. Заходите в магазин, набираете товаров, сколько вам надо, и идете на выход. При выходе вас зафиксирует такое следящее устройство, которое просканирует все ваши покупки и спишет соответствующую сумму с вашего счета.

А если у вас на счете нет денег! Ничего! — ваш финансовый помощник найдет для вас наиболее выгодный режим кредитования вашей покупки. Для этого вам будет нужно только подключить функцию автоматического доступа к кредитованию.

А телефон, конечно, будет вам нужен. Во-первых, для коммуникаций с окружающим миром, во-вторых — для подключения или отключения разных функций управления вашим финансовым обслуживанием, и, в-третьих, для получения информации и контрольных отчетов о ваших операциях и о вашем финансовом положении.

И для всех этих действий — квалифицированные, опытные банковские работники абсолютно не нужны. Бретт Кинг в своем бестселлере «Банк 4—0» предупреждает банки: «Если вы хотите выжить в новом мире — перестаньте брать на работу специалистов с банковским образованием».

Джек Ма со своим «финансовым муравьем» (Ant Financial) интенсивно осваивает рынок Китая. Объем операций в сфере мобильных платежей в Китае вырос с 1,45 трлн. дол. в 2015 г. до 17 трлн. дол. в 2017 г.

Уже в 2018 г. общий объем мобильных платежей в Китае превысил весь мировой оборот операций с пластиковыми картами — в основном, за счет широчайшего распространения небанковских систем мобильных платежей, основанных на небанковских экосистемах.

И это — не только Джек Ма. Да, основная масса мобильных платежей приходится на систему Alipay (материнская компания — Ant Financial) — первое место в мире, но в 2017 г. и WeChat Pay (материнская компания — Tencent) по общему объему мобильных платежей превзошли все обороты компаний Виза и Мастеркард.

При этом Китаю не нужно бороться «с утечкой данных за рубеж», на серверы компаний Виза и Мастеркард — просто потому, что этим компаниям, с их устаревшими пластиковыми картами, уже нет места на рынке Китая. При этом рынок мобильных платежей в Китае растет на 40—60% каждый год и более 92% на нем занимают Ant Financial и Tencent.

Джек Ма сейчас имеет уже более миллиарда клиентов, к 2025 г. он рассчитывает выйти на показатель в три миллиарда. В Индии сервис финансовых услуг Aadhaar быстро распространяется на полтора миллиарда потенциальных клиентов своего населения. На конец 2017 года в этой системе было зарегистрировано более 1,2 млрд. чел. — почти 90% населения Индии.

А в секторе «золотого миллиарда» в гонку включился Джефф Безос — который объявил, что Амазон ко всем своим торговым и логистическим бизнесам добавляет оказание финансовых услуг. И у него уже есть конкуренты.

Так, в Бельгии с 2017 г. действует сервис itsmi — результат сотрудничества четырех банков и трех мобильных операторов. Чтобы пользоваться этим сервисом, надо просто скачать приложение и подтвердить свою личность (это — нетрудно, поскольку в Бельгии у всех есть электронная карта-идентификатор).

Пока этот сервис используется только для заполнения налоговых деклараций, но к нему уже присоединяются страховые компании и розничные магазины. Для этого в сервисе предусмотрено, что с помощью только мобильного телефона можно будет подписывать официальные документы.

И уже сейчас сочетание электронного удостоверения личности, СИМ-карты и мобильного приложения позволяет банкам-участникам этой системы обеспечивать общую безопасную среду для развития сервиса мобильных платежей.

И есть еще «третий мир», в котором операторы мобильных платежей вовсе не ждут, когда к ним придут китайцы или американцы.

В Кении огромным успехом пользуется сервис M-Pesa. Сейчас этим сервисом охвачено уже практически все население этой стране — хотя в 2000 г. в Кении насчитывалось всего 27% пользователей финансовых услуг.

Аналогичным образом идет развитие этого сектора в Бангладеш. В этой стране в 2000 г. только 14% населения пользовались финансовыми услугами, а в 2018 — уже 40% — благодаря развитию местной системы мобильных платежей bKash. Когда центральных банк Бангладеш попытался ограничить рост этого сервиса — люди просто стали покупать больше СИМ-карт.

И опять — лидером в этой гонке остается Китай. Как сообщается, сейчас уже 70% потребителей в китайских городах могут спокойно выйти из дома без наличных и без банковских карт. При этом многие города Китая уже полностью отказались от расчетов наличными и банковским картами.

И эти преобразования неизбежно захватывают и те страны, которые посещают китайские туристы. Так, премьер-министр Сингапура в 2017 году в своем обращении к нации отметил, что туристам из КНР не понятно, как Сингапур может быть «таким отсталым»! И он объявил, что Сингапур должен в самые короткие сроки перейти полностью на безналичные платежи.

И где здесь место для банков? Для традиционных банков, похоже, «конец истории» уже наступил. Но они должны стать — другими. И тогда у них, у банков и банкиров, будет шанс. Может быть, а может — и не быть.

Но, чтобы воспользоваться этим шансом, они должны перестать быть банкирами — банкирами-спекулянтами и банкирами-рантье.

Для этого они должны вернуться к истокам своей профессии: стать сами, в лице банков и их руководителей, рыночными партнерами своих клиентов. Для этого они должны перестать «особыми», для этого они должны стать равными и равноправными с другими участниками рыночной экономики, начать зарабатывать свои доходы — оказывая те услуги, которые нужны их клиентам и в той форме, которая удобна их клиентам.

Для этого они должны перестать быть «банками» по должности, банками-аристократами, и превратиться в «банкиров» по профессии, должны стать банкирами-работниками. Б. Кинг называет это — возвращением к «первым приниципам».

И вот — некоторые прогнозы от Б. Кинга.

Уже к 2025 году основными игроками на рынке сберегательных вкладов станут технологические компании — типа Алибаба, Амазон, Гугл, Тенсент и др.

Также к 2025 году в мире численность людей, ставших пользователями финансовых услуг без посредничества банков, составит не менее трех миллиардов человек.

И к 2025 г. число в мире финансовых операций в ДЕНЬ, проводимых по новым технологиям, превысит число визитов во все банковские отделения в мире за ГОД!

Пассивные операции банков

Собственные и привлеченные средства банка. Основой деятельности банка, отражаемой в пассивной части его баланса, являются средства, привлекаемые ими на расчетные (текущие счета) и на депозиты.

Банки могут получать кредиты в центральном банке, а также занимать средства на межбанковском рынке, но эти источники ресурсов для банков весьма дороги, накладывают на них дополнительные ограничения, потому сам факт их использования свидетельствует о не надежной ситуации в самом банке.

Банки также имеют собственные средства — свой капитал, но если он всерьез рассчитывает на работу с этим источником денег, то это — не банк, а ростовщик.

Пассивы банка возникают как взносы его учредителей и в результате пассивных операций управляющих банком. Пассивные операции банка можно определить как совокупность операций и действий по формированию ресурсной базы банка. В результате таких операций и действий происходит наращивание денежных средств, находящихся на пассивных счетах банка.

А средства на пассивных счетах банков — это их ресурсы для развертывания активных операций, которые приносят банкам основную массу его доходов.

Обычно выделяют четыре вида пассивных операций банка:

а) взносы в уставный капитал банка;

б) привлечение средств клиентов (на расчетные счета и на депозиты);

в) получение прибыли от деятельности банка;

г) привлечение средств с рынка капиталов.

Банкиры сейчас привыкают рассматривать все средства, получаемые из этих источников как свой общий ресурсный фонд, но на самом деле свободными для активных операций банков являются только средства, привлекаемые ими на срочной основе, и прибыли от деятельности самого банка.

Уставный капитал банка правильнее рассматривать как своего рода резервный (запасной) фонд банка, а средства на расчетных счетах клиентов не могут быть использованы в любых рискованных операциях или только для совершения действий, предполагающих их замораживание на любой длительный срок.

Банкиры, которые эти ограничения игнорируют, подвергают свои банки неоправданному риску.

Действительно, в случае неблагоприятной ситуации на рынке клиенты банка могут захотеть немедленно получить средства со своих расчетных счетов (или перевести их в другие банки, за границу, направить эти средства на погашение своих долгов и т.д.), и банк, который успел направить хотя бы часть этих средств пусть в очень надежные и выгодные операции, но не предполагающие возможности получить эти деньги обратно «по первому требованию», неизбежно попадают в очень тяжелое положение.

Намного опаснее вовлечение в обычный оборот банковских ресурсов суммы уставного капитала банка. Между тем, большинство банкиров этой опасности просто не понимают.

Так, банкиры часто работающие с финансовым рычагом в 20 и более единиц, легко относятся к ситуации, когда рыночная стоимость их активов падает на 5% и более.

На самом же деле, когда привлеченные фонды в 20 раз превышают собственные средства банка, падение стоимости активов банка на 5% означает потерю банком всей суммы его капитала.

И если следовать правилам рыночной деятельности, то коммерческое предприятие, полностью утратившее свой капитал, подлежит немедленной ликвидации. И во всех других отраслях и секторах рыночной экономики именно так все и происходит. И только банкиры, пользуясь тем, что в их распоряжении находятся огромные суммы клиентских денег, считают для себя возможным покрывать потери своего собственного капитала за счет вычетов из средств, доверенных им клиентами.

При этом считается, что резервные требования, установленные для банков кредитно-денежными регуляторами, должны гарантировать клиентам банков защиту от подобных рисков, но по факту, такие страховочные механизмы очень часто не срабатывают. И что очень опасно — не срабатывают они именно в отношении наиболее крупных банковских организаций.

Пассивные операции формируют общий кредитный фонд банка. Он подразделяется на собственные ресурсы и на привлеченные ресурсы.

Средства самих банкиров в этом фонде не присутствуют — из чего можно сделать вывод, что в акционерных банках ответственность самих банкиров фактически самоликвидировалась. Действительно, в части привлеченных средств определенная доля сберегательных вкладов подлежит обязательному страхованию, а остальные суммы вкладов, средства на текущих счетах и вся сумма собственных ресурсов банка никак не защищены и могут быть полностью утрачены в результате банкротства банка. Сами банкиры могут быть привлечены к ответственности только в порядке уголовного преследования — если против них выдвинуты обвинения в хищении средств и в злоупотреблении своими полномочиями в ущерб клиентам или акционерам банков.

Эта проблема признается властями, но в разных странах она решается различными путями. Так, в странах анло-саксонского права есть такое понятие, как provision — финансовая гарантия для управляющих банков на случай совершения ими действий, наносящих ущерб банку или его клиентам. В других странах иногда вводится правило, требующее от членов совета директоров банка иметь в своей собственности определенное количество акций. При этом в случае намерения продать эти акции, директора обязаны сообщать об этом публично и в личных заявлениях в регулирующие органы.

В основе финансовой политики банка лежит определение структуры и состава общего кредитного фонда банка. При этом важнейшим является определение «плеча» (финансового рычага) — отношение суммы привлеченных средств к сумме собственных средств банка.

Если в обычных отраслях коммерческой деятельности нормой считается соотношение 3—7 (с учетом специфики и характера деятельности), то банки действуют в значительно более рискованной манере.

Как выяснилось по итогам последнего финансового кризиса, крупнейшие американские банки доводили свое «плечо» до соотношения 30 и более. В результате они утрачивали весь свой капитал уже только при падении рыночной стоимости их фондов всего на 3%.

Определение величины и структуры собственных средств является первой задачей для всякого банка. При решении этой задачи учредители банка исходят из принятой стратегии развития его деятельности, из конкурентной позиции банка на рынке, принимая в расчет характер планируемых активных операций банки и связанных с ними рисков.

Банк или банкирский дом может создаваться на основе любой юридической формы собственности: как акционерное общество, компания с ограниченной ответственностью, кооперативное предприятие, семейная фирма или траст.

Для банков, создаваемых на основе принципа ограниченной ответственности, главным элементом в составе их собственных средств, особенно — на начальном этапе деятельности банка, является его уставный капитал.

Уставный капитал банка, создаваемого в форме акционерного общества, состоит из номинальной стоимости его акций, приобретенных учредителями. Уставный капитал кредитной организации, создаваемой в форме компании с ограниченной ответственностью, составляет сумму долей ее учредителей. Для таких банков обычно установлен довольно высокий размер его уставного капитала — от 5 миллионов долларов и выше.

При этом учредителями банка могут быть юридические и (или) физические лица, которые не подпадают под ограничения, установленные законом в отношении определенных лиц и организаций. Такие ограничения могут касаться предприятий, находящихся в процессе банкротства, лиц, судимых за разного рода преступления, подпадающих под ограничения, установленные антимонопольным законодательством, иностранных лиц и т. д.

Учредители банка, как правило, не имеют права выходить из состава участников банка и передавать (продавать) свои акции в течение первых трех лет со дня его государственной регистрации. Учредитель банка должен иметь устойчивое финансовое положение, располагать достаточными собственными средствами для оплаты своего пакета акций банка, не иметь не исполненных финансовых обязательств по решениям судов и не иметь задолженности по налогам.

В составе собственных средств банка разделяют уставный капитал, добавочный капитал, резервные и иные собственные фонды банка.

Вклады учредителей в уставный капитал банка могут быть в виде:

а) денежных средств в национальной валюте;

б) денежных средств в иностранной валюте;

в) определенных объектов недвижимости (зданий, помещений для размещения банка);

г) иного имущества в неденежной форме, перечень которого устанавливается законодательством.

Добавочный капитал банка включает эмиссионный доход, прирост стоимости имущества при его переоценке и стоимость активов, передаваемых банку в собственность от юридических и физических лиц.

Резервный фонд банка создается за счет его прибыли, остающейся по итогам за отчетный год после уплаты налогов и других обязательных платежей и после выплаты дивидендов акционерам банка. Размер резервного фонда определяется уставом банка, но обычно — не менее 5% от величины уставного капитала. При этом в первые годы формирования резервного фонда банка в него должно отчисляться ежегодно не менее 5% — 10% от чистой прибыли банка.

Фонды специального назначения и накопления образуются из чистой прибыли в соответствии с положениями, установленными в учредительных документах банка. Порядок использования средств из этих фондов устанавливается регламентами, установленными для каждого из таких фондов.

Фонды экономического стимулирования создаются для выплаты премий, пособий, материальной помощи, покупки акций (паев) для работников банка, приобретения жилья для работников банка и т. п.

Накопительные фонды формируются для финансового обеспечения развития деятельности банка.

Страховые резервы создаются для покрытия рисков и включают резервы на определение потери по ссудам, под возможное обесценение ценных бумаг и по прочим активным операциям.

Амортизационный фонд банка создается в соответствии с нормами амортизации, установленными для имеющегося имущества банка.

Депозитные операции. Депозитные операции — это операции банков по привлечению денежных средств юридических и физических лиц во вклады на определенный срок.

В качестве субъектов депозитных операций могут выступать частные юридические и физические лица, государство и его организации, а также международные организации.

Сам термин «депозит» происходит от латинского слова «depositum», то есть «отдача на хранение». Первоначально, ввиду небезопасности хранения сбережений в доме, публика отдавала банкам свои деньги на сохранность, оплачивая им за это услугу определенные проценты. При этом клиенты сохраняли за собой право собственности на внесенные ими суммы и могли их получить в любое время. Банки же имели право распоряжаться вкладами, принятыми на хранение.

Однако вскоре банки пришли к выводу, что при более или менее прочном к ним доверии, количество вкладов все же не увеличивается, несмотря на постоянное их изменение. Поэтому банки решили воспользоваться вкладами для своих операций. Вначале это делалось скрытно, так как банки юридически не имели право раздавать вверенное им на хранение имущество. Но когда практика доказала полную безопасность подобных операций, то банки стали действовать открыто.

Они стали привлекать деньги для использования их в своих оборотах, уплачивая за это вкладчикам определенный процент. Депозиты на хранение постепенно превратились во вклады для использования. Поэтому банки, вместо взыскания с вкладчиков платы за хранение сумм, стали платить им за использование проценты, что привело к принципиальному изменению юридической природы вклада.

Деятельность банка по привлечению средств на депозиты осуществляется на основе принятой депозитной политики банка, под которой следует понимать совокупность мероприятий, направленных на определение целей, задач, содержания и форм мер и действий по формированию финансовых ресурсов банка, по их планированию и регулированию.

Конечной целью выработки и реализации эффективной депозитной политики любого банка является увеличение объема ресурсной базы при минимизации расходов банка и поддержании необходимого уровня ликвидности с учетом всех видов рисков.

При этом организация отношений банка с клиентами в части привлечения их средств на депозиты определяется многими факторами, включая размер банка, квалификацию банковских работников, отвечающих за оформление депозитных сделок, виды предлагаемых депозитов и т. д.

Исходя из категории вкладчиков, различают депозиты юридических лиц; физических лиц, других собственников (банков, государственных организаций, международных организаций).

По форме обязательств банка перед клиентами различают срочные депозиты (по обязательствам, имеющим твердый определенный срок) и условные депозиты (средства с которых могут быть сняты при наступлении заранее оговоренных условий).

Срочные депозиты — это депозиты, привлекаемые на определенный срок. Обычно срочные депозиты подразделяются следующим срокам: до 30 дней; 31—90 дней; 91 -180 дней; 181 день — 1 год; 1—3 года; свыше 3 лет.

Открытие и обслуживание всех видов депозитов предполагает составление и оформление между банком и клиентом соответствующего договора (договора банковского вклада).

Для повышения заинтересованности вкладчиков в размещении своих денежных средств банки могут предлагать начисление как простых, так и сложных процентов.

Одним из способов увеличения суммы привлеченных ресурсов является разработка и применение «линейки» депозитов (вкладов) для различных слоев населения в зависимости от их социального статуса, а также от суммы и срока хранения вклада.

При этом банки должны понимать и учитывать потребности и возможности различных категорий вкладчиков — от пенсионеров и студентов до бизнесменов, людей среднего достатка, особо состоятельных граждан. В связи с этим банки предлагают такие виды вкладов, как пенсионные, инвестиционные, студенческие и т.д., по которым банки предлагают льготные условия или повышенные проценты.

Важное значение для привлечения депозитов являются скорость и простота оформления вклада (заключение договора, открытие счета). Договоры банковских вкладов могут быть как стандартной формы, так и индивидуальными в зависимости от категории клиента, суммы и срока вносимого депозита.

Усиливающаяся в банковской среде конкуренция заставляет банки прибегать и к таким методам, как предоставление полного комплекса услуг, связанных с обслуживанием счета конкретного клиента. При этом клиентам предлагаются различного рода дополнительные услуги — такие как оформление дебетовых и кредитных расчетных карт, продажа дорожных чеков, обмен валюты по льготному курсу, ускоренные переводы денежных средств клиента, осуществление коммунальных платежей и т. д.

Развитие широкого комплекса банковских услуг наряду со страхованием вкладов значительно повышает привлекательность банка в глазах имеющихся и потенциальных вкладчиков и способствует расширению его ресурсной базы.

Особой разновидностью срочных вкладов являются депозитные и сберегательные сертификаты.

Сберегательные (депозитные) сертификаты выпускаются на установленную сумму, они не могут использоваться для расчетов или служить средством платежа за проданные товары или оказанные услуги.

Проценты по первоначально установленной при выдаче сберегательного (депозитного) сертификата ставке, причитающиеся владельцу по истечении срока обращения этого депозита, выплачиваются банком в полной сумме, независимо от времени его покупки. В случае досрочного предъявления сберегательного (депозитного) сертификата к оплате банк возвращает сумму вклада, но проценты по нему начисляются по ставке для вкладов до востребования.

Если срок получения вклада (депозита) по сертификату уже прошел, у банка все равно есть обязательство оплатить обозначенные в сертификате суммы вклада и процентов. За период с даты востребования сумм по сертификату до даты фактического предъявления сертификата к оплате проценты не выплачиваются.

Банк, выпустивший сберегательный (депозитный) сертификат не может в одностороннем порядке изменить (уменьшить или увеличить) ставку процентов, установленную при выдаче сертификата.

Иногда выделяют также «счета (депозиты) до востребования», которые на самом деле представляют средства, вносимые в банки юридическими или физическими лицами для целей осуществления их расчетных операций. В зависимости от характера предполагаемых действий по этим счетам относятся: чековые счета; счета предпринимательской деятельности; средства на расчетных (контокоррентных), текущих и бюджетных счетах предприятий, находящихся в государственной собственности; средства на счетах фондов различного назначения; средства на счетах финансовых органов, коммерческих и некоммерческих организаций, находящихся в государственной собственности, негосударственных предприятий; средства в расчетах (аккредитивы, чеки) и обязательства в расчетах по отдельным операциям (факторинговым, форфейтинговым, конверсионным); средства на корреспондентских счетах других банков.

При этом корреспондентские счета подразделяются на два вида: НОСТРО (наши счета в банке-корреспонденте) и ЛОРО (их счета в нашем банке). Как правило, при установлении корреспондентских отношений между банками стороны предусматривают возможность образования овердрафта по этим счетам, предельный размер которого определяется условиями договора о корреспондентских отношениях между банками. Кредитовое сальдо по счетам НОСТРО и ЛОРО отражает в балансе банка ресурсы, поступившие в его распоряжение от банков-корреспондентов.

Невзирая на значительные риски при использования средств с счетов «до востребования» для целей финансирования активных операций банков, все же есть вероятностная возможность определить их минимальный неснижаемый остаток, что позволяет их использовать для кредитования отдельных особо надежных заемщиков.

Иные пассивные операции банков. Основными среди таких операций являются займы на финансовом и межбанковском рынках, а также кредиты центральных банков.

Для привлечения ресурсов с финансового (фондового) рынка банки могут выпускать собственные долговые обязательства (облигации). Облигации банков — это ценные бумаги, удостоверяющие отношения займа между владельцем облигаций (кредитором) и банком (заемщиком), выпустившим их, и приносящие владельцу доход.

Банки могут выпускать облигации различных видов: именные и на предъявителя; обеспеченные и без обеспечения; с ипотечным покрытием, процентные и дисконтные; конвертируемые и неконвертируемые в другие ценные бумаги; с единовременным погашением и погашением по сериям в определенные сроки.

При этом сама процедура эмиссии банковских облигаций значительно сложнее и длительнее, чем при выпуске сертификатов и векселей. Только после полной оплаты уставного капитала банк может приступить к выпуску облигаций. Этот процесс включает подготовку проспекта облигаций и его регистрацию в регулирующих органах. Банковские облигации могут размещаться как путем их продажи на свободном рынке, так и путем замены на ранее выпущенные конвертируемые облигации и другие ценные бумаги.

Межбанковские кредиты (займы) позволяют банкам перераспределять ресурсы между собой. Целью привлечения таких кредитов обычно является покрытие дефицита ресурсов, вызванного расхождением в структуре активов и пассивов банка.

Межбанковские кредиты подразделяются на срочные и до востребования, которые могут быть предъявлены к возврату банком-кредитором в любой момент. В международной практике предельные сроки межбанковских кредитов варьируются от одного дня (даже от нескольких часов) до нескольких лет. Короткие межбанковские кредиты (сроком до нескольких дней) привлекаются банками-заемщиками, как правило, для регулирования собственной ликвидности, а более длительные (от одного месяца) — для расширения ресурсной базы кредитования.

Межбанковские кредиты (МБК) могут предоставляться следующими способами:

— на основе отдельного кредитного договора, в котором оговаривается сумма кредита, срок кредита, уровень процентной ставки, порядок начисления и уплаты процентов и обязательства сторон для случаев несоблюдения условий договора;

— на основе прямых корреспондентских отношений между банками — в форме овердрафтов по корреспондентским счетам. Возможность предоставления овердрафтов и их условия (максимальный размер овердрафта, его продолжительность, процентная ставка и пр.) устанавливаются в договоре о порядке осуществления прямых корреспондентских отношений;

— в форме открытия банком-кредитором кредитной линии на каждый конкретный банк-заемщик с установлением ему лимита кредитования в зависимости от его финансового состояния. В этом случае между банком-кредитором и банком-заемщиком оформляется «генеральное (общее) соглашение о сотрудничестве» — обычно на год и с правом пролонгации.

Сделки по межбанковским кредитам (МБК) совершаются в основном через системы ReutersDealing, SWIFT, что обеспечивает оперативное перераспределение свободных кредитных ресурсов между банками. Сделки заключаются, как правило, на стандартные сроки: 1, 2, 3, 14, 17, 21, 30, 60 и 90 дней. В течение действия соглашения стороны каждый месяц предоставляют друг другу балансы и расчеты обязательных экономических нормативов, установленных центробанком. Процентная ставка дифференцируется в зависимости от сроков кредитования, а также от спроса и предложения кредитных ресурсов на рынке МБК.

Особой формой кредитования являются кредиты центральных банков.

Кредиты центрального банка, который в каждой стране является «кредитором последней инстанции» для всех банков, подразделяются на следующие три группы:

— первая группа — это кредиты «поддержания ликвидности», которые удовлетворяют потребности банков в денежных средствах для совершения расчетных операций. К ним относятся внутридневный, однодневный (овернайт) и ломбардный кредиты;

— вторая группа — это кредиты, которые направлены на пополнение капитала банка, истощаемого в результате убыточной деятельности банка. Такие кредиты предоставляются банкам при чрезвычайных обстоятельствах (финансовых кризисах). К ним относятся кредиты для повышения финансовой устойчивости банка, на реструктуризацию, для погашения обязательств перед вкладчиками, санационный и стабилизационный;

— третья группа — это кредиты, предназначенные для расширения кредитных вложений банков в реальный сектор экономики. К ним относятся кредиты, выдаваемые банкам под обеспечение залогом векселей, правами требования по кредитным договорам организаций или поручительствами иных кредитных организаций.

Наиболее часто встречаются кредиты первой группы, т.е. кредиты для поддержания ликвидности. Для получения таких кредитов банки должны быть отнесены к I или II категории финансовой устойчивости; выполнять в полном объеме обязательные резервные требования; не иметь просроченной задолженности по ранее полученным от центрального банка кредитам и процентам по ним, а также иметь достаточное обеспечение по этим кредитам.

Чаще всего кредиты этой группы предоставляются под залог ценных бумаг, включенных в особый список центрального банка. Этот список публикуется в средствах массовой информации. Достаточность обеспечения по такими кредитам определяется, исходя из рыночной стоимости блокируемых ценных бумаг и суммы кредита, подлежащей возврату вместе с процентами по нему.

Однодневный расчетный кредит может выдаваться банку в конце операционного дня при отсутствии или недостаточности средств на его корреспондентском счете в РКЦ для выполнения своих обязательств (завершения расчетов). Кредит предоставляется сроком на один операционный день, пролонгации не подлежит. Не допускается и получение его в течение двух рабочих дней подряд.

Внутридневный кредит предоставляется банку сроком до конца операционного дня в рамках разрешенного ему дебетового сальдо по его корреспондентскому счету. Погашается он за счет текущих поступлений на счет банка или переоформляется в конце текущего дня в кредит овернайт (при недостаточности текущих поступлений на корреспондентский счет для его погашения).

Ломбардный кредит может предоставляться двумя способами:

— по заявкам банков — в любой рабочий день по фиксированной процентной ставке; конкретный срок кредита указывается в заявке банка на его получение;

— результатам проведенного центральным банком ломбардного аукциона — после проведения аукциона по процентной ставке, определяемой его условиями и итогами аукциона; срок кредита указывается центральным банком в сообщении о проведении аукциона.

Активные операции банков

Сущность и виды активных операций. Активные операции банков могут быть определены двумя способами. В первом, более широком понимании — это любые действия банка, направленные на получение экономических выгод в денежной или иной материальной форме.

Во втором, более узком понимании — это действия банка по использованию финансовых ресурсов в целях получения дохода или направленные на приобретение активов, приносящих доходы или предполагающих прирост их стоимости (ценности).

Кроме того, когда речь идет о банке как частной коммерческой организации, немаловажную роль играют и задачи сохранения ее целостности, сверх обеспечения интересов собственников финансовых ресурсов банка — акционеров и вкладчиков. В этом случае внимание должно уделяться и защите интересов непосредственно служащих банка: его наемных работников и управляющих. А отсюда вытекают задачи по обеспечению жизнедеятельности банка.

С учетом этого обстоятельства активные операции банка можно определить как деятельность по размещению привлеченных и собственных средств банка в целях получения дохода, обеспечения ликвидности банка и создания условий для поддержания его успешного функционирования.

Существует множество классификаций активных операций по тому или иному принципу. Наиболее распространена классификация активных операций по экономическому содержанию, которая подразделяет их на ссудные операции, инвестиционные и фондовые операции, валютные операции, гарантийные операции. С расчетно-платежной деятельностью банков связаны расчетные (безналичные) операции и кассовые операции (операции с денежной наличностью).

Ссудные операции — это операции по предоставлению средств заемщику на определенный срок и за определенную плату.

Инвестиционные и фондовые операции — это операции по инвестированию банком своих средств в ценные бумаги и паи небанковских структур в целях совместной хозяйственно-финансовой и коммерческой деятельности, а также размещение средств в виде срочных вкладов в других кредитных организациях.

Валютные операции — это операции по купле-продаже иностранной валюты и иных валютных ценностей, включая драгоценные металлы в монетах и слитках.

Гарантийные операции — это операции по выдаче банком гарантии (поручительства) уплаты долга клиента третьему лицу при наступлении определенных условий (могут быть в виде комиссионных).

Расчетные операции — операции по зачислению и списанию средств со счетов клиентов, в том числе для оплаты их обязательств перед контрагентами.

Кассовые операции — это операции по приему и выдаче наличных денежных средств.

Активные операции коммерческие банки осуществляют в рамках имеющихся ресурсов, то есть в границах остатков денежных средств на корреспондентском счете и в кассе.

Активные операции банка весьма многообразны по форме, назначению, экономическому содержанию, ликвидности, степени доходности и риска. Обычно среди них выделяют следующие основные операции:

Кредитные операции, которые являются для банков главным источником их доходов.

Форфейтинговые операции — разновидность ссудных операций, которые подразумевают покупку векселей и других финансовых документов.

Форфетирование представляет собой форму кредитования экспорта путем покупки обязательств и других долговых требований по внешнеторговым операциям, погашение которых происходит на определенный период в будущем. Суть форфетирования состоит в замещении предоставления плательщику по сделке кредита на коммерческих условиях покупкой у него, банком, долговых требований в отношении покупателя. В конечном счете банком по данной операции поставщику выплачивается сумма стоимости поставки за вычетом издержек.

Факторинговые операции — покупка банком или специализированной компанией денежных требований поставщика к покупателю и их инкассация за определенное вознаграждение.

Инвестиционные операции — вторая по рентабельности группа активных банковских операций, в процессе которых банки вкладывают собственные и заимствованные ресурсы в ценные бумаги с целью получения по ним дохода. Такое инвестирование может иметь место в форме прямых инвестиций, портфельного инвестирования, когда ценными бумагами различных эмитентов управляют как единым целым, лизинговых операций, в виде вложения средств в банковские здания, оборудование, нематериальные активы для осуществления банковской деятельности.

Операции с ценными бумагами. Этот вид банковских операций можно условно разделить на две большие группы:

— учетно-ссудные операции — учет векселей, выдача ссуд под залог векселей и товарных документов, ипотечные кредиты, ссуды под ценные бумаги;

— инвестиционные операции, включающие в себя также арбитражные операции банков за собственный счет, преследующие цель получения дохода за счет курсовых разниц.